所以到底是cc?cb 還是 cb?cc呢
老師您好，Asset Allocation百題第四個case里第二題，為什么計算fully segmentation時的sharp ratio也是0.36？題目中只給了global investable market的sharp ratio為0.36，并未直接給ully segmentation時的sharp ratio，但視頻老師講解的時候直接就用了0.36。是因為這兩者本來就是相等的還是在這個case里是相等的？ 基礎課件講義里的公式一個是global market portfolioy一個是asset i itself，這兩個的sharp ratio應該不相等吧，兩者有什么關系嗎？謝謝老師解答。
老師好 在carry trade 和 forward rate bias里關于這個操作方向：是不是buy=invest，sell=short=borrow？
老師好，我把有兩個概念弄混了，請您參考我這自己寫的，當市場cantango，F>S，這倆結論為啥相反？第一個是long方？第二個是short方嗎？第二個short方收益為正，說明long方還是roll yield為負嗎？
這里都對沖了，股價變動不影響組合變動了，那我現在賺的是什么錢呢？
老師好，第三題說USD 不斷以premium交易，第一：老師說根據第二題forward point 都是正數也可以看出來。第二題forward point 都是正數不是說明base currency EUR遠期升水 at premium嗎？這考察對象不是歐元嗎？第二：第三張圖解析第一句話說美元是base currency，哪里寫美元是考察貨幣了？不是一直都是歐元是base currency嗎？
老師好 這兩個題關于short forward 第一步平倉的問題。寫作題持有美元資產（USD/EUR)，一開始持有的對沖頭寸是short forward，需要roll over，第一步到期平倉是繼續(xù)執(zhí)行這個short頭寸 ：sell USD 2.5M。課本上，一開始為了hedge CHF, long了1M GBP的forward（GBP/CHF），需要 roll over，到期第一步操作也是sell 1M GBP。這兩個題，起初持有對沖forward頭寸相反，roll over操作時 為什么第一步都是sell原對沖頭寸？我看有位老師講寫作題是合約到期執(zhí)行平倉，課本上是合約不到期平倉，這個怎么在題目中看出來？
老師好 現在讓caculate 還寫過程嗎？還是直接寫最后結果就行？
這里我怎么確定145.20是CTD bond的價格還是futures的價格呀？
為什么這道題第一問不能是購買in the money的put呀？
不是，95.61和95.82不都是行權了嗎，老師怎么按照不行權來算啊
第三題只說了3個月前采購債券，也沒說采購時就是債券的發(fā)行時，為什么能推斷出下一次coupon就是三個月后？而且當前價格是含AI，為什么三個月后還是算了25的利息？
書里不是按老師講的這么劃分的，請問fundamental, quantitative， bottom-up. top-down和factor-based 這幾個概念具體怎么劃分呢
老師這節(jié)視頻24分就沒有了？
第二題c選項，除了reits這個例子，還有別的例子嗎？就是說另類投資的投資工具的風險特征根另類投資本身風險特征差異很大。
程寶問答
金程問答
