老師，那B選項除了產(chǎn)生的利息還有CDOmanager買賣資產(chǎn)賺的資本利得，那想問下與講義里寫的CDO single recourse nature沖突嗎
老師，這里講的call price就是call option value嗎？Value of callable bonds = value of identical pure (non-callable) bonds - call option value這個公式怎么用呢，沒太明白，能舉個例子嗎
老師，那為啥這道題目的t表示的就是時間而不是期數(shù)
第三題，earnings為什么不用扣掉12%的企業(yè)所得稅？前面不是說收入用來發(fā)股利的話，稅率12%嗎
請問，這里的股價指的可比交易收購前的股價，還是收購后的股價
這題的b3)小問老師說題目中的凸度已經(jīng)包含了公式中的1/2，所以直接帶入計算就可以，但是2021年9月固定收益與估值分析的第二問d3)小問題目相似卻加了1/2，請問怎么區(qū)分何時要加1/2
第一題為什么不能用Takeover premium, (DP-SP)/SP來計算，什么情況用這個方法，以及如何使用，請給個例子
波動率上升，P不是也有可能上升嗎？
老師，沒聽太懂為什么選OTM不是ITM
周老師好，請教2個困惑已久的問題，一個是：OR的定義為the risk of loss......，某類似由由人或系統(tǒng)或流程問題引發(fā)的事件，但未造成經(jīng)濟損失或非財務損失，是否應該納入操風事件呢？二是對于造成非財務損失的操風事件，在后面建模時，損失怎么量化？感謝
老師，這里的8%+80%*20%我無法理解，老師講的是如果hurdle rate 8%，激勵費率20%，收益率20%，要先把收益率中的8%給LP，然后GP拿到和LP 8：2的收益率，最后在剩下的10%中仍然按照8：2分成，這對嗎？關(guān)鍵是第二步計算的邏輯是什么？
不針對本題目，什么情況用WACC折現(xiàn)，什么時候用Cost of equity
Q2我按計算器得出來是82.09，CF輸入值和答案基本一致，但是沒有round up
afg說的不是 我需要的流動性減去存款部分是我還需要多少的非存款流入嘛 這是視頻課再三強調(diào)的 怎么能直接用net liquidity的方法去直接將現(xiàn)金流進流出相加減呢 很不理解
為什么因為Global評級始終較高，就要由Global來承擔CVA呢
金程問答