全部 >
信用風(fēng)(fēng)(fēng)險
了sinking fund provision 就是可以避免自己因為信用評級降低導致發(fā)行債券的利率變高嗎，因為提前按provision贖回了部分的本金， 所以降低了利率風險？
信用風險這里的公式到底是算什么呢？ 在我看來計算的邊際貢獻ulmc是可以用來算組合資產(chǎn)ulp。然后ulp乘cm又可以得到EC。但是我有個問題哈。這里計算邊際貢獻ulmc的分母不就是ulp嗎？為什么我
老師好，Corporate Trustee是否是公司債券發(fā)行前對債券進行評級的機構(gòu)，如FITCH SP等，那么這個時候他們會對此筆公司債的應用風險進行分析和判斷，我理解還是需要調(diào)查清楚企業(yè)的信用風險的，而不是像您課上所說，只負責合約約定的內(nèi)容而不再進行盡調(diào)，還請您在詳細說明一下，謝謝。
老師，在這個題的計算中，針對1.5年和2年的債券，用貼現(xiàn)的方法求出YTM后，然后用YTM-RF求出credit spread ，最后用PD=credit spread /LGD 可是在信用風險部分
第二個case：1、請老師再幫忙辨析一下GS、IS、ZS的區(qū)別，表示不含權(quán)債券信用風險為何用GS不用ZS呢 2、最后一題E的那句話不太理解，相關(guān)性上升的話買便宜的節(jié)約成本，那不應該買equity或者subordinated，為何mezzanine夾層的相對價值高了呢
請問老師，這道題視頻講解的關(guān)于IRC是不是不太對呀？credit spread risk10天99%和jump- to -default risk1年99.9% 不是FRTB中關(guān)于信用風險部分提及的
老師好，麻煩解答一下mock中信用風險相關(guān)的這題。我的理解是，按照之前上課說的，exposure>threshold +MTA的時候交大于threshold的部分，那這邊27,000,000大于
老師舉例，中心化的安全性高是說信息放在銀行，比信息放在微博，相比之下，銀行的安全性更高。然而他卻說中心化的缺點是信任成本更高。我覺得這點有點自相矛盾。因為你對銀行的信任成本和對個人的信任成本而言，是不是應該是對銀行的信用成本更低？此處解釋是不是有矛盾
老師，視頻中老師做信用風險第25題分析的時候，經(jīng)濟表現(xiàn)差的時候，subordinate與equity類似 ，一起下降，此時senior上升嗎？；經(jīng)濟表現(xiàn)好的時候，subordinate與senior
老師，你好~ 百題信用風險第29題，題干的第二條，視頻中說無風險利率對于計算違約概率沒有影響，但這里的違約概率就是N(-d2)，如第一張圖所示，在計算d2的時候不是會用到無風險利率嗎？不是很明白，麻煩解答一下，謝謝。
這兩道題的題干，都是問信用風險的概念， 第1題：選A。以此來推：第16題應該也選 A。 兩者都是最好的描述，應該搭配。 但兩題的答案又不一樣。 兩道概念題，弄的我暈死，混淆而死。 就兩道題 的3個選項，請具體說明其區(qū)別在哪里，謝謝
請問老師 第64題。我知道A/P是不影響運營operating cycle支付天數(shù)的。但是請問 A/P是關(guān)于supplier有關(guān)的嗎？ 我理解這道題是說 供貨商信用下降了，但是A/P不應該是企業(yè)自己
老師你好呀，精選題信用風險第二個視頻29分時候上課老師說：在莫頓模型中，有l(wèi)ognormal的假設(shè)的情況下，才能根據(jù)distance default找對應的標準正態(tài)分布的累積概率函數(shù)，才能
?？? 第8題，我的問題是：CVA應該是從機構(gòu)方的角度征收對手方的違約成本，答案中的CVA應該可以被理解為BCVA，BCVA是雙邊視角的信用違約成本凈額，我選擇的是B（從單邊視角出發(fā)），在題目中我們是不是需要根據(jù)下上文來理解CVA是不是BCVA？
我想問一下固收經(jīng)典題解析reading 38的第一個case，第一問。發(fā)生信用違約事件時，CDS buyer的收益是來源于兩部分么？一個是獲得的賠付額（這部分cash settlement和
金程問答