全部 >
信用風(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)險(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)
請(qǐng)問, 在FRM一級(jí)中: 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)中的VaR = worst case loss; 操作風(fēng)險(xiǎn)中的VaR = worst case loss - EL; 信用風(fēng)險(xiǎn)中的VaR = worst case loss要減去EL么? 謝謝老師!
4.5.2 第13題答案的前半句看明白了 Italy經(jīng)濟(jì)下行 信用質(zhì)量變差 spread變大 就應(yīng)該short（buy）CDS 后半句 long(sell)投資級(jí)CDS應(yīng)該怎么理解呢？謝謝！
這個(gè)non-amortizing不太明白，信用卡肯定支持本金分期償還呀，這個(gè)怎么去理解？Lock out period也不太明白，什么叫做鎖定期內(nèi)用本金去買新的CCR？
巴1針對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是要求4年的數(shù)據(jù)‘那巴2、3還有FRTB也是4年的嗎？還有信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)也是4年嗎？
請(qǐng)問是不是只要題目里給出了MRC和ORC，在計(jì)算RWA的時(shí)候就一定要加上這倆，沒給的話就不用加，單獨(dú)算信用風(fēng)險(xiǎn)部分的RWA就好
老師這里的exposure是指銀行借個(gè)人錢還是向別人借錢啊 exposure在信用風(fēng)險(xiǎn)里是自己應(yīng)該收到的錢 那應(yīng)該是別人向銀行借的錢是嗎
有兩個(gè)問題:1. 本章提到的 credit risk spread是不是就是前面提到的利率中 收益率的公式=基準(zhǔn)利率+風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià),其中風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)中包含了 3 個(gè),其中的一個(gè)的信用風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià),就是
老師此處講：信用風(fēng)險(xiǎn)分3類計(jì)算（表內(nèi)，表外，衍生產(chǎn)品），市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算分的多一點(diǎn)，分5類（利率風(fēng)險(xiǎn)，匯率風(fēng)險(xiǎn)等）。我的問題是，這種比較好像不是一個(gè)緯度的比較??？因?yàn)檠苌a(chǎn)品也有利率風(fēng)險(xiǎn)，匯率風(fēng)險(xiǎn)等風(fēng)險(xiǎn)。請(qǐng)指正，沒聽明白信用風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算有什么區(qū)別。謝謝
隨著信用級(jí)別的下降代表著信用風(fēng)險(xiǎn)的上升 →要求回報(bào)率變高 →債券的收益率 yield 也會(huì)上升對(duì)吧?那么此時(shí)是不是債券的價(jià)格根據(jù)DCF的理論,應(yīng)該是債券價(jià)格下降吧?這里有個(gè)理解上的問題想問下.就是如果回報(bào)率變高,其實(shí)對(duì)于投資者來說應(yīng)該是債券價(jià)值是上升的對(duì)吧?那么為什么債券價(jià)格反而是下降的呢?
Notes 34章第3組第1題。我個(gè)人感覺3個(gè)選項(xiàng)都有問題。選項(xiàng)A和B顯然是錯(cuò)誤的，因?yàn)镺AS已經(jīng)排除了期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)，而選項(xiàng)A和B卻執(zhí)意認(rèn)為OAS里有期權(quán)風(fēng)險(xiǎn)。但選項(xiàng)C也不完全正確。因?yàn)镺AS包括信用風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，而不是只包括信用風(fēng)險(xiǎn)。正確答案的確是C，但這有點(diǎn)矮子里挑將軍的感覺。
老師 這是本case最后一問。老師這里是long total returen sap. 這是一種信用衍生品。對(duì)于總收益互換的買方是為了買保護(hù)，防止對(duì)手方給自己的信用風(fēng)險(xiǎn)。所以long方是付出
老師，1。視頻里老師說“A選項(xiàng)本身沒有問題”，但我看文字解析的意思感覺A本身有問題。文字解析的意思我讀到的是：“清算所給期貨的買賣方提供信用保護(hù)，credit protection里賣方給買方提供
您好老師，我沒讀懂credit boom （domestic factors ），請(qǐng)問資產(chǎn)證券化的增加導(dǎo)致出現(xiàn)了信用爆棚？然后房?jī)r(jià)也漲了？ 為什么信用會(huì)爆棚呢？房?jī)r(jià)為啥跟著漲了呢？ 另外，外國(guó)因素
。但是11月份的講義中沒提這個(gè)知識(shí)點(diǎn)，而且說real world PD只包含信用風(fēng)險(xiǎn)，risk mutual PD包含信用風(fēng)險(xiǎn)和其它的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。我昨天對(duì)視頻進(jìn)行了一下梳理，請(qǐng)老師再受累給解答一下
金程問答