這里折算的時候分母的次數(shù)是折算的次數(shù)還是t*m？比如說兩年的話就是(r/2)2*2？
這個地方不是半年一次付息嗎？那不就應(yīng)該在計算現(xiàn)值的時候用的利率要除2嗎？
老師，這道題怎么開始說兩年，后面又說一年呢？到底怎么判斷是幾年呢？
老師，這道題怎么開始說兩年，后面又說一年呢？到底怎么判斷是幾年呢？
凸性3如何用久期算出來
l老師，BS定價模型中的▲和二叉樹中的▲一樣嗎？題目中可以用二叉樹中計算的▲用于BS模型中嗎？
為什么即期利率第二筆現(xiàn)金流要除以（1+S2）^2？看圖好像折現(xiàn)一次不是夠了嗎？
Answer: D D* = D/(1 y/m) = 13.083/(1 11.5%/2) = 12.371 半年期利率除以2后不用再平方是為什么呢？
這個 invoice price is $10,043.19為什么不用在復(fù)利到結(jié)算日6.1.2014呀？
為什么這個地方終值不是1..8+20
這里初始投資是20，為什么最后收回的是1.8還有20，1.8就利息，最后收回的20是什么
估值與模型感覺課聽懂了，但是做題時一點兒思路也沒有，感覺做題時相關(guān)知識點都沒見過，怎么破？
老師，這兩道題放在一起應(yīng)該怎么理解呀？使用局部數(shù)據(jù)的簡陋delta-normal估計要大于使用全局?jǐn)?shù)據(jù)高級的Monte Carlo Simulation估算出來的VaR值。。然后Monte Carlo隨著實驗的不斷精進，樣本n不斷上升，會逐漸向上收斂于delta-normal法估算出來的Overestimate的不精準(zhǔn)的VaR？
老師好！這道題的題眼是在局部和全局上么？不應(yīng)該是在delta-normal和Monte Carlo Simulation兩種不同的估VaR方法么？如果題目這個邏輯成立，那根據(jù)Monte Carlo Simulation更精準(zhǔn)，delta-normal相對粗糙，可以推出delta-normal法算出的VaR值會永遠>相對精準(zhǔn)VaR值，這個結(jié)論顯然不正確呀肥尾或者損失peak，delta-normal法都無法估量呀
老師我按照前面的公式代入，怎么算出來的結(jié)果不一樣呢
程寶問答
金程問答