37題，C的后半句和D如何進(jìn)行翻譯？
25題的答案解析中說When using 10% to discount the future cash flow, the present value will be higher than using 13.8% to discount. Therefore, the valuation of CostSave is overvalued.這個(gè)意思是用10%折現(xiàn)計(jì)算出的價(jià)值高于13.8%折現(xiàn)計(jì)算出的價(jià)值，所以10%高估了CS的價(jià)值！ 但是老師講的是：CAPM計(jì)算出的收益率高于10%時(shí)說明CAPM高估了CS的價(jià)值！ 這兩個(gè)觀點(diǎn)互相矛盾呀?。?！ 所以在判斷高估還是低估時(shí)是以CAPM計(jì)算出的理論值作為估計(jì)值和實(shí)際收益率做比較嗎？ 另外比較的是組合的價(jià)格還是收益率？？？
第12題可以再解釋一下D選項(xiàng)嗎？翻譯和解釋
市場不完美和需不需要對沖時(shí)間有什么關(guān)系？為什么？
老師講的課件可以發(fā)么？
老師好，請問risk data aggregation需要達(dá)到什么目的
為什么這里?的是無風(fēng)險(xiǎn)利率。和 我們通常用的公式不一樣
為什么切線斜率是風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)
為什么多因素模型的計(jì)算方法是3×50+，，，這樣算呢
請問一下是B點(diǎn)是最小方差前沿還是整條線是最小方差前沿？
對沖是risk mitigate 還是risk transfer? 分散化是mitigate 還是transfer? Transfer是買保險(xiǎn)和衍生品，而對沖一般就是買衍生品，所以對沖屬于風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移吧？
買保險(xiǎn)和衍生品是風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的方法，這個(gè)題不就是買衍生品嗎？而且答案解釋也是轉(zhuǎn)移給了第三方，那么為什么選c呢？答案錯(cuò)了嘛？
第二個(gè)事件不理解 信用利差為什么不是downgrade risk
這道題A選項(xiàng)中提到的swap，長期資本公司買賣的是期權(quán)啊，跟互換有什么關(guān)系？
為啥到第三個(gè)月5年期還是5.9？不是降到5.2嗎？應(yīng)該5.2-吧
程寶問答
金程問答