存疑，為什么The stock can go up $2 to the strike price？是因為“執(zhí)行價格”的意思？股票也有執(zhí)行價格一說？
美式的看漲期權(quán)，只能說不一定會提前行權(quán)，但是事可以或者說是有可能提前行權(quán)的吧，如果說美式看漲不會提前行權(quán)，是不是太片面了，雖然后面可能還會漲，但是我要落袋為安就是想提前行權(quán)也是可以的吧
時間軸上最后時點，英鎊應該是84吧？楊老師視頻12分50秒的時候？
老師，這題把2年期的連續(xù)復利轉(zhuǎn)換為半年付息的一般復利利率，再求PV。可以么？我算了一下是比較近似的值
這里的segregation and movement of margin 是什么意思啊 netting arrangements為什么會有l(wèi)egal risk
老師，這題里的quarterly compound不用換算利率么？
B選項 backwardation情況下，S>F，此時對于期貨多頭方來說，持有期貨到交割的好處就是S-F部分的好處，期貨多頭對應的是S的consumer購買方，這樣分析是否合理？比起考慮便利性收益是否簡單很多？
第二行錯了吧？應該是E(St)小于F吧？？
老師，你好。 第15題(46分鐘處)講把所有cash flow折現(xiàn)到前次付息，用計算器算PV, 題目說還有10次payment, 我的理解是從settlement到到期T時刻還有10次，折現(xiàn)時加上前一次付息，所以N=11.但視頻里老師說N=10. 請問為什么不算前次付息的一次payment? 謝謝
最后的習題，為什么連續(xù)復利下的利息差直接用除以4計算，而不是取0.25次方值
這個久期正負的判斷沒明白，老師能再解釋一下么？
老師，這道題目能麻煩解答一下么
請問這道題的arbitrage profit 就是兩者之間的差值么？如果long Zero coupon bond 正常需要long 多少單位的？
請問short cash or nothing call 的圖形是否如圖中紅線所畫？為什么short call是否應該收到期權(quán)費，那么期權(quán)費收入是否應該大于圖中負的pay off? 如果不大于，為什么還會short call？
1、GAP option 如果是short call ，short put的話，是不是講義上的圖形沿x軸反轉(zhuǎn)？如我所附的圖形。 2、long call的時候，如果K1>K2,則有可能出現(xiàn)pay off為負，這個時候，不是應該選擇不行權(quán)嗎？不行權(quán)就是損失期權(quán)費，損失應該是一條直線，不會出現(xiàn)斜線的情況。
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