金程問(wèn)答
請(qǐng)問(wèn)這個(gè)題是考綱要求的嗎
210為什么選C。如果break條款用得過(guò)早，明明對(duì)面只是陷入了一時(shí)的危機(jī)，直接終止，那對(duì)于比較弱小的公司來(lái)說(shuō)，不是反而雪上加霜嗎
234題，問(wèn)的是下列哪一個(gè)說(shuō)法是正確的。 這里的B選項(xiàng)錯(cuò)在哪里 D選項(xiàng)說(shuō)的cash settlement在CDS中指的應(yīng)該是如果發(fā)行債券的人違約，則CDS的賣(mài)方需要賠付，賠的是資產(chǎn)價(jià)格-市場(chǎng)價(jià)格，和這個(gè)選項(xiàng)說(shuō)的沒(méi)什么關(guān)系
第259題，A和B選項(xiàng)不是很能理解是什么意思
請(qǐng)問(wèn)圖中劃紅線部分怎么理解？
請(qǐng)問(wèn)這里的YTM為什么是這樣算的？
第四個(gè)怎么錯(cuò)了？
老師寫(xiě)這個(gè)方程得不到PPT上的結(jié)論啊，括號(hào)里的分子是1+Rf
老師，這里面兩個(gè)PD，算出來(lái)直接就是半年和2年的累計(jì)PD嗎
當(dāng)危機(jī)發(fā)生時(shí)，資產(chǎn)間相關(guān)系數(shù)增加，次級(jí)債和senior價(jià)格趨同，次級(jí)價(jià)格上升，senior價(jià)格下降。這樣分析為什么不對(duì)？另外答案中中說(shuō)危機(jī)時(shí)，次級(jí)債和股票方向一致？次級(jí)債是不是類(lèi)似equity tranch? 所以equity tranch 就和equity一致了？
這個(gè)地方?jīng)]有看懂老師寫(xiě)的 到底這個(gè)第二步算的是什么？ 第三步老師寫(xiě)的EC=UL*CM 中的UL和文字意思中的ULC不是一個(gè)吧？
信用經(jīng)典題5，要求bond的價(jià)值，是如何與debt和equity關(guān)聯(lián)起來(lái)的呢？另外，圖片中的公式1是如何得出的呢？
274不太懂recourse啥意思..
242不太會(huì)算
這題問(wèn)的不是交易對(duì)手的敞口嗎..
程寶問(wèn)答
