金程問(wèn)答
這個(gè)公式在哪
BC為什么不對(duì)?
這一章這些指標(biāo)需要去記公式做計(jì)算嗎，還是看到知道分類就行了
關(guān)于圖中39題想問(wèn)下老師： 市場(chǎng)組合包含了市場(chǎng)上所有的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，市場(chǎng)組合的beta為1。但題中問(wèn)的是市場(chǎng)上所有的資產(chǎn)，那應(yīng)該除了所有風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，還應(yīng)該包括無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)。那么把無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)和市場(chǎng)組合構(gòu)建一個(gè)組合，這個(gè)組合就包含了市場(chǎng)上的所有資產(chǎn)，根據(jù)公式beta=w1*beta1+w2*beta2（其中1表示無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，2表示市場(chǎng)組合），那么由于beta1=0、beta2=1、w2在0-1之間，所以所有資產(chǎn)的beta應(yīng)該是小于1的吧？為什么是等于1的呢
關(guān)于圖中題目想問(wèn)下老師： 1、35題的C選項(xiàng)錯(cuò)在哪里？感覺也是對(duì)的吧 2、36題題中的changes in industrial production行業(yè)產(chǎn)量的改變應(yīng)該是某些行業(yè)才有的吧，那為什么不是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)？
在CML模型中，為何非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)被充分分散化就可以說(shuō)ρ=1呢？ρ=1的時(shí)候，整個(gè)組合的風(fēng)險(xiǎn)σ不是最大了嗎？
這題畫圖可以知道在下面的是高估的，但是怎么理解呢？我正好反了，覺得真實(shí)收益率是高于15%的，應(yīng)該是被低估了？
老師，這題如果改成投資者追求最大的收益(maximum returns)應(yīng)該做什么，答案應(yīng)該如何變化？謝謝！
scenario-based VaR是指什么
老師，給定風(fēng)險(xiǎn)有最大的收益，和給定收益有最小的風(fēng)險(xiǎn)，描述的是哪一個(gè)（幾個(gè)）對(duì)象？謝謝！
老師，組合里所有的圖是不是只有SML的橫軸是beta? 其他的都是cigma？不對(duì)的話請(qǐng)老師指正，謝謝！
老師，可不可以說(shuō)，只要是risk free asset，不管投資者是風(fēng)險(xiǎn)厭惡中性還是偏好，risk free asset產(chǎn)生的utility對(duì)所有投資者都是相同的？
請(qǐng)問(wèn)A選項(xiàng)如何理解
請(qǐng)問(wèn)，這個(gè)第一問(wèn)為何不使用beta衡量？beta和方差，這兩個(gè)如何區(qū)別使用
請(qǐng)問(wèn)什么時(shí)候分辨365/146作為（1+4.6%）的次方，什么時(shí)候又是（1+4.5）*365/146，這兩個(gè)情況總是沒法分辨。。。
程寶問(wèn)答
