這里 V（long）= current futures price - futures price at the last mark- to- market time，但是 futures 的價(jià)值每天都回歸到 0，這里futures price at the last mark-to-market time不就是 0 么？那么 V(long) = current futures price了
老師您好，這道題我算出來的F0為1.198，為什么答案是 1.205呢是我的計(jì)算有問題還是答案有問題，如果是我的計(jì)算有問題的話，能請(qǐng)老師提供一下詳細(xì)的計(jì)算器按鍵的步驟？
這里關(guān)于reverse cash-and-carry，跟著老師的思路，我在沒有這個(gè)資產(chǎn)的情況下要去賣這個(gè)資產(chǎn)，先借來這個(gè)資產(chǎn)再以 S0 的價(jià)格賣掉這個(gè)，然后把所得的 S0 存銀行。是在什么時(shí)候去簽?zāi)莻€(gè)以未來 FP 價(jià)格買入資產(chǎn)的遠(yuǎn)期合約呢？然后為什么會(huì)存在可以平白無故借到這個(gè)資產(chǎn)呢？
開放式基金和封閉式基金應(yīng)該都有一級(jí)市場(chǎng)和二級(jí)市場(chǎng)交易吧?一級(jí)市場(chǎng)都是以 NAV 交易,二級(jí)市場(chǎng)都是以市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行交易對(duì)嗎? 區(qū)別只是在于開放式基金隨時(shí)隨地可以發(fā)生申購(gòu)和贖回. 而封閉式基金是由申贖期限的. 申購(gòu)和贖回只是一級(jí)市場(chǎng)的交易操作,不是二級(jí)的,對(duì)手方是 sponsor 和投資者.是嗎?
Call option 的payoff在T時(shí)間點(diǎn)不才是（0，s-x）嗎？，為啥說是在t時(shí)間點(diǎn)payoff是（0，s-x）
你好老師， 有關(guān)duration有一個(gè)maturity effect即期限越長(zhǎng)，duration越大. duration的概念是債券價(jià)格對(duì)利率波動(dòng)的敏感性，那么期限越長(zhǎng)的債券，他對(duì)利率波動(dòng)的敏感性越大嗎？這是為什么呢？請(qǐng)問可以用現(xiàn)實(shí)中的例子佐證嗎？謝謝
我想問白分比的計(jì)算，14是25的白分之幾? 14除以25等于0.56之后再按%,結(jié)果是0.0056，也不是老師講的0.56??？
還是不太理解這個(gè)概念， 我理解 make-whole call bond 發(fā)生在利率下降環(huán)境中 上市公司call回債券 價(jià)格往往是高于fixed call price 為什么要用這種形式的債券呢？ 視頻說是在收購(gòu)重組中使用的多 為什么呢？
之前說optimal risky port就是market port，那么這個(gè)組合中的各個(gè)資產(chǎn)的權(quán)重，應(yīng)該是由切點(diǎn)所決定的。為什么后面又說用市值做資產(chǎn)權(quán)重呢？怎么證明用市值做出的資產(chǎn)權(quán)重，剛好表示CML與有效前沿的切點(diǎn)？這里邏輯不通。
Framing bias 框架依賴偏差,到底是什么?為什么會(huì)導(dǎo)致關(guān)注短期波動(dòng)呢? 怎么理解
fixed charge coverage的分子為什么要加回lease payments
老師，negative NWC是sources，positive NWC是uses嗎？是不是弄反了，前者是流入，后者是流出啊
當(dāng)MD是3時(shí)，y變動(dòng)1%，價(jià)格變動(dòng)是3%，還是3倍？老師說3倍
為什么1時(shí)刻的fv是65+2呢，那50去哪了呢
老師說，對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，如果不能做空，其投資組合的風(fēng)險(xiǎn)一定大于0。做空可以降低風(fēng)險(xiǎn)嗎，這句話怎么理解？
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