金程問(wèn)答
有個(gè)問(wèn)題,這里說(shuō)折價(jià)債券的久期高?原因是最優(yōu)一筆占比多?但是折價(jià)和溢價(jià)債券,兩者每一期的款項(xiàng)是不同的,很難得出最尤一期一定是折價(jià)債券現(xiàn)金流占比高吧? 另外,如果按照MAC.D 定義,平均還款時(shí)間,現(xiàn)金流/債券價(jià)格, 折價(jià)債券每期 coupon 還更少,那么不是久期會(huì)更短嗎?
請(qǐng)問(wèn)這里V call或 V put 的conversion price, 行權(quán)價(jià)嗎？
revenue還款來(lái)源的project具體指哪些
債券的價(jià)格為什么跟收益率是反向波動(dòng)？
年度百分比算法，按數(shù)量學(xué)的課程里，付息頻次的越大，收益越大，那么現(xiàn)在似乎是說(shuō)，只要是針對(duì)同一個(gè)債券，付息頻次多與少，都沒(méi)有影響，這個(gè)怎么理解？
annual MD是年什么久期？
老師，請(qǐng)問(wèn)這里APR是HPR嗎？
Fixed Income (2)-Practice Problems-Question 10-1. A選項(xiàng)，為什么是一個(gè)可能的explanation? 這個(gè)知識(shí)點(diǎn)，在書(shū)上第幾頁(yè)？2.B選項(xiàng)，為什么是least likely explanation? 根據(jù)書(shū)2022-P76 第一個(gè)小方塊，是存在The value of secured assets is less than the amount of the claims的，那B為什么是最不可能的？
Fixed Income (2)-Practice Problems-Question 34-為什么a positive duration gap implies that the investor is currently exposed to the risk of higher interest rates（B選項(xiàng)答案的第一段）? 這個(gè)知識(shí)點(diǎn)，在書(shū)上第幾頁(yè)？請(qǐng)貼截圖
麻煩老師講解36題謝謝
linear interpolation的例題中，3年的bond是4%的coupon rate，為什么可以用4%的coupon rate去計(jì)算題目中5%的coupon rate？
老師，計(jì)算YTC用計(jì)算器按了以后顯示Error,這是怎么回事呀，pv是897.77
這道題，問(wèn)由于time產(chǎn)生的價(jià)格變動(dòng)，為什么不是與95.51對(duì)比呢？如果按照老師的計(jì)算方式，折到的是現(xiàn)在的價(jià)格，也就是6年，但是90.26是7年的價(jià)格。我不是很理解
為什么YTM不等于Cupon rate呢?
程寶問(wèn)答
