老師，為什么deltaP=0，久期就=0呢？
YTM par rate說的是YTM還是par rate呀
老師，這里為什么折現(xiàn)求解，而不是用二叉樹做呢？
精 最后一句如何理解，截距怎么是和Y=1已經(jīng)其他自變量為0， Y=1又是什么意思
老師，請看我的解答，與答案差距太大，煩請幫忙解釋
請問老師，bluffing下的買單都是會真實(shí)成交推高價(jià)格的嗎？那如果沒有momentum traders跟風(fēng)交易豈不是會虧損？
2個(gè)d1的計(jì)算方式不一樣，用哪個(gè)？
老師，為什么同向變化，KRD就小于0呢？？？
這個(gè)delta-neutral portfolio 不太理解，long stock, short call, 在call option的執(zhí)行價(jià)格以上，股票漲跌，彼此抵消，跌到執(zhí)行價(jià)格以下，那不還得虧損嗎？怎么能做到 delta portfolio=0?
是不是不管第7年到第8年的增長率是不是3.2%. 都可以直接用求V7的這個(gè)公式＇從7時(shí)問點(diǎn)來求？
官網(wǎng)case Pacific Points Case Scenario的Q4，為什么Ikeda關(guān)于信用利差期限結(jié)構(gòu)的兩個(gè)例子是正確的？原文Ikeda discusses the term structure of credit spreads and notes that the typical term structure of credit spreads is upward sloping, as is the case for Kita. Ikeda also gives two examples of when the credit term structure can be inverted: Example 1:? High-yield issuers in cyclical industries at the bottom of a cycle Example 2: Bonds that have a very high likelihood of default。我覺得例子2，當(dāng)曲線倒掛時(shí)，短期信用利差上升，風(fēng)險(xiǎn)加大
這里老師直接把帳面價(jià)值變動(dòng)等同于CAPEX，是不是默認(rèn)沒有處置資產(chǎn)呢
老師請問,紙質(zhì)版課后題的17題:可以明確一下stable dividend policy的概念嗎?還有就是答案c沒有理解!
垂直收購是指什么呢？
case Elaine Lee，第5題收購前母公司EV=62-26-4.3+1.096*125=168.7，為什么不等于170呢
程寶問答
金程問答