金程問(wèn)答
老師，這道題題干中還給了一個(gè)條件Yield beta=1 是什么意思?。渴裁磿r(shí)候需要用到這個(gè)條件？
FRA1*4是1開始借四個(gè)月還是三個(gè)月
麻煩幫忙解答一下第5題謝謝
麻煩解答一下第五題，謝謝
麻煩解答一下第五題，謝謝
2011年衍生的C題目，為什么forward contract是short的，題目中哪里說(shuō)了
能否解釋一下cross hedge具體如何操作？
這道題目如果用21%，22%代入的話，算出來(lái)的結(jié)果比答案要小100倍。是不是在計(jì)算vega notional和variance notional的時(shí)候，就不考慮百分號(hào)了？最后的結(jié)果也不需要把百分號(hào)加上去？比如加了百分號(hào)進(jìn)行計(jì)算，算出來(lái)是1000。而不加百分號(hào)進(jìn)行計(jì)算，算出來(lái)是100000，答案直接就是100000？
老師您好！請(qǐng)問(wèn)用bond futures調(diào)整portfolio duration，計(jì)算需要多少份合約的公式，需要在后面乘以yield beta嗎？去年的教材公式有yield beta
R16第4/5題, 時(shí)間長(zhǎng)了有點(diǎn)忘了哈, 所以請(qǐng)教一下老師. 這兩道題里其實(shí)是說(shuō), US投資者想投意大利的EUR國(guó)債, 但是不想換€, 所以就進(jìn)入了cross-currency basis swap(意大利投資者把EUR借給US投資者買國(guó)債, 他把美元借給意大利投資者); 然后第5題說(shuō)了關(guān)于positive cost basis的問(wèn)題, 這里是$換€的cost basis為正, 也就是US投資者有正收益, 所以就是這個(gè)投資者在swap結(jié)束的時(shí)候, 收回他借出的$時(shí)有收益; 而之所以不選A的原因, 是因?yàn)閫和$是沒(méi)法net結(jié)算的, 也就是說(shuō)哪方有正收益只有在收回各自借出的款項(xiàng)時(shí)才能知道. 您看我的理解正確嗎?
2018年真題q8的B，請(qǐng)問(wèn)是不是應(yīng)該直接計(jì)算usd的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益，然后再乘以匯率來(lái)計(jì)算？因?yàn)榧热籬edge return那獲得的就是usd的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益吧？
請(qǐng)問(wèn)R16Q5怎么理解呢。他們現(xiàn)金流到底是怎么互換的呢。謝謝
2014年題目A，yield beta是什么意思？這個(gè)考點(diǎn)現(xiàn)在還在嗎？
老師，settlement Payoff valuation 這三個(gè)是不是可以作為同義詞理解/使用??？
statement2，意思就是說(shuō)我持有日元想要下行保護(hù)的時(shí)候可以通過(guò)做多美元來(lái)實(shí)現(xiàn)？ 能解釋一下嘛，腦子轉(zhuǎn)不過(guò)彎
程寶問(wèn)答
