老師，請問這里為什么是integration越高rho越高呢?
The widening of the spread between the sovereign bond and the next highest-quality government agency security indicates an increase in the liquidity premium。不明白這句話，the next highest-quality government agency security是什么債券？政府債券？幾年期？為什么能體現(xiàn)流動性
R3課后題第4題，解析提到output gap與inflation的關(guān)系，基礎(chǔ)班只提到inflation滯后指標(biāo)，沒有提到其同output gap的關(guān)系，請老師系統(tǒng)講解下
R上升 資金流入 本幣升值，匯率不是下降么？
這里的兩個model是否和二級討論的兩個同名model(忘記哪個科目) 是同一個概念？
老師，沖刺筆記上冊27頁不是說積極的財政政策會導(dǎo)致長期利率上漲嗎？為什么這道課后題的答案卻沒有類似的說法？
老師，這道官網(wǎng)題從哪里能看出短期利率要變得steeper？
謝謝老師
老師，這里的R neutral是已經(jīng)含了inflation的了嗎？怎么判斷是否已經(jīng)含了呢？ 以及為什么不用3%去算，而是用2.5%？
?老師對ST模型的板書是不是有點(diǎn)問題，計算segmented部分的風(fēng)險溢價時不應(yīng)該使用segmented?market?的sharp?ratio嗎？但板書里直接用了global?market的sharp?ratio?，這里是否有誤？
老師您好，對于課后題19頁8題：第一種方法trade: 里面考慮了第三點(diǎn)current account imbalance,這個怎么影響匯率？第二種方法capital flow:里面考慮了第二點(diǎn)capital mobility怎么影響匯率？第三點(diǎn)hot money flow怎么影響匯率？
請問R3原版書例題11第1題a小題怎么理解？
reading4課后題第四題，問題B：題目中問的是valuation perspective，我的思路是把expected return作為折現(xiàn)率，那么expected return最低（即risk premium最低）的行業(yè)value最高，最有吸引力。請問我的思路哪里不正確？
8題，沒懂。contraction期間收益率invert不是嗎，
Reading 3 第15 題，shape 變化steepen, 貨幣政策和財政政策混合后效果回答沖刺筆記上面26頁那個行嗎？雙擴(kuò)張 ，一個影響 inflation ,一個影響 real rate，最終 high nominal rate ?
程寶問答
金程問答