老師，此題遠期利率等于期貨利率減去凸性調(diào)整，這個公式我知道。那為什么期貨利率不直接用3%，而是要進行一些變換？
老師，解析是這樣的，但我記得之前有個題是先除以100（面值）再乘以100million，叫什么百元計價法？想問問和這題有什么區(qū)別，這題為什么不能這樣做
請老師解釋一下425題，看不太懂解析
老師，按照我寫的式子有什么問題嗎，如果套遠期合約settlement公式的話就是這么寫的呀
精 老師能否解釋一下嗎A與C項的區(qū)別，不太會翻譯
老師我想問一下stock index的s0為什么是2000而不是2000*250呢 不是起初價格嗎
此題如果是按一般復(fù)利來算的話，可否請老師寫一下計算式子，謝謝！
這里分母0.25*2是怎么意思呀，可以拿3/6算嗎
為什么利率上升一個基點long方卻要虧錢呢，long方不是買入方嗎，當(dāng)利率上升一個基點，1m*（1-利率*0.25）不是變小了嗎？價值變小那其對應(yīng)的價格也應(yīng)該減小呀，那買入不就更便宜了，是賺了，為啥是虧了呢？
為什么老師說凈成本最小是當(dāng)收到債券的錢與給出的債券的差最小就是凈成本最小呢，不應(yīng)該差越大凈成本越小嗎？
公式中的S代表著什么？如何區(qū)別題目給的是FP還是S呢？
為什么經(jīng)過一段時間后，兩者轉(zhuǎn)換時卻要乘以一個F呢？一開始不是只有USD/CNY=S0嗎？
老師您好，按照4%乘以1000million算出來后面不止這么些零呀？是40000000
以該題為例，用計算器算出2005.1.1的債券價格為Dirty Price,再以得出的DP*利率，得出2005.4.1這個時點的DP。再減去1.1至4.1的AI得到clean price。另一種解法，直接用N=20.5 PMT=50，F(xiàn)V=1000，I/Y=4，可直接算出PV=1137.87，為2005.4.1這個時點的clean price。 想問老師，用計算器算出的pv到底是債券的clean price還是dirty price？
為什么A的違約基金虧沒了卻能夠動用其他人的違約基金呢，不應(yīng)該是單獨一個人的而已嗎？
程寶問答
金程問答