D為什么不對？
那在CLN中，還是只有銀行和投資者兩方對么？產(chǎn)品是一個金融可能會違約的金融資產(chǎn)?一個以此金融資產(chǎn)為標(biāo)的的CDS？老師說，投資者就相當(dāng)于簽發(fā)CDS的保險公司，那么問題來了，投資者為什么要為一個可能會違約的金融資產(chǎn)做這樣的保證呢？
老師，這句話是怎么理解，剩余的流入小于100萬就給equity，大于100萬給trustaccount?與O/Ctrigger的區(qū)別在哪？
邊際違約概率MDP2-3我這樣寫對嗎
1、D選項，超額抵押指的是equity通常自持，跟選項說的資產(chǎn)池的價值超過ABS的價值不是一回事呀！2、另外，煩請老師講一下什么是ABS的價值？
如果A給B5元，B給A3元，為什么A的敞口是3元呀，A不是應(yīng)該擔(dān)心由于B違約造成的損失，這不是5元沒，有點點沒理解這里，還請老師再講一下，謝謝
沒看懂最后單個資產(chǎn)的經(jīng)濟資本分配為什么要*CM
可以求解釋下這里的credit curve是什么嗎
請問老師NEE是A站在交易對手的角度上，幫交易對手估計了一個交易對手以后會面臨的exposure嘛
老師您好，我想請問一下，這里用單期違約概率去計算累計違約概率，我們是不是需要假設(shè)每一期獨立的條件下才能成立呢？這里第一期不違約乘第二期違約概率，是使用的聯(lián)合概率嘛，那聯(lián)合概率只有在independent條件下等于Pa乘Pb，所以我想問下這些共識有沒有使用前提的
請問老師如何理解此處的risk-free value和the true value呢？risk-free value是說模型計算得出的價值，the true value是指實際交易價值嗎？視頻中老師說CVA是A的cost，是A應(yīng)收的，怎么理解?
老師您好，這里我沒有理解為什么第二行的式子，兩邊同時乘V，但最后一項不用乘呢？還有，我們是通過什么原理可以把value乘sigma推導(dǎo)成第三個式子的unexpectedloss呢？有點沒聽懂，請老師詳細解釋一下，謝謝
老師您好，我想請問下ppt.p24頁的portfolioVaR,我不理解為什么我們要先寫出組合的組成方式才能求出來期望值呢，我的理解是根據(jù)x1和x2服從bernoulli分布，求期望值我們可以根據(jù)x1單獨的取值和x2單獨的取值去求？用x1的取值乘每個概率，這樣求出來的值應(yīng)該是一樣的吧，所以我想問一下為什么這里老師需要先把組合的組成方式寫出來，才能求出來期望
老師請問這塊怎么用E估算出V，能簡單舉例嗎？
這種場景c的違約概率上升，為啥敞口也會增加？
程寶問答
金程問答
