c為什么對呀？謝謝老師
精 我的理解是內(nèi)生流動性是因為頭寸太大，出售會影響市場，降低價格所以造成的交易成本；外生流動性是因為市場環(huán)境不好，所以交易成本增加，怎么這題不是這個意思呢？
不理解計算過程??
老師，Vasicek-model的話是assumes-decreasing-volatility-of-future-short-term-rate.如果是CIRmode的話，請問是否可以說是假設(shè)短期波動率是decreasing的呢？（這道題A如果把increase改成decrease是否是正確的呢？）
這道題里random value為什么指的不是dw? 它也是隨機變量?。?
后面提到有5個liquidity horizons，但這里說Capital is based solely on the calculation of the expected shortfall using a 12-month stressed period(250 days).，應(yīng)該怎么理解呢？到底stressed period長度是哪個？
精 有點暈，請老師再講解下這個突性價值，謝謝
老師，Location這個詞在極值理論里可以等同于POT和GEV的thereshold或central-tendency嗎？不知有何區(qū)別。
老師，請問A這里如果描述為positive-kurtosis是對的嗎？不太確定是否只要有肥尾就是尖峰的（因為excess-kurtosis是-3的，所以excess-kurtosis無法確定，但kurtosis是否能通過單邊肥尾與瘦尾確定）
這里的α是不是解釋錯了？
歷史模擬法的數(shù)據(jù)不是很少么，為么說這種方法的數(shù)據(jù)often ready呢？
紅色方框里的內(nèi)容怎么理解？視頻里老師沒講，請幫忙解釋下，謝謝。
老師，請問金融產(chǎn)品多是正偏還是負偏的，是負偏吧記不清了？（多有極端損失的情況）
為什么model2中的λ>0時，會無負利率？如果λdt-σ √dt￣小于零呢？
CIA模型的利率為什么不會為負
程寶問答
金程問答