金程問(wèn)答
第39題C和D選項(xiàng)的MDP和conditional one-year default probability 有什么區(qū)別？
老師，百題20題，有兩個(gè)問(wèn)題：1.在計(jì)算第二個(gè)債券YTM時(shí)=coupon，但它是付息的啊，不應(yīng)該是我第三張圖片的計(jì)算方式嗎？2.在計(jì)算后半年P(guān)D時(shí)為什么直接將前半年的PD帶入，這兩個(gè)是不同的債券PD怎么會(huì)相同呢？
這節(jié)課的Exercise2 ，是不是講錯(cuò)了，前面證明了PD×LGD=Credit risk＋Liquid risk，說(shuō)Liquid risk很小，所以基本PD×LGD=Credit risk，但是這題已經(jīng)講了有non-credit risk，還用PD×LGD=Credit risk計(jì)算嗎？是不是太牽強(qiáng)了？難道不是PD×LGD=2%更符合前面的證明嗎？
這一頁(yè)的PPT，明白的寫了EL=PD×LGD≈C＋L，為什么剛才做題的時(shí)候?qū)慞D×LGD=C
為什么Credit Risk=PD×LDG，這個(gè)公式?jīng)]見(jiàn)過(guò)啊
為什么Debt=F*exp(-rt)-put ？解釋下行不
信用風(fēng)險(xiǎn)百題第63題，預(yù)計(jì)損失為什么不可以直接用凈敞口乘以spread的呢，還要求hazard rate
這個(gè)12題，不用考慮本金嗎？
老師，您好，這個(gè)案例中，在PD=10%的情況時(shí)，為什么在到期時(shí)terminal mezzanine shortfall是11000000呢？題目中Junior debt是10million，為什么mezzanine shortfall多了1million（剛剛提問(wèn)時(shí)寫錯(cuò)成10million了）謝謝老師。
老師，您好，這個(gè)案例中，在PD=10%的情況時(shí)，為什么在到期時(shí)terminal mezzanine shortfall是11000000呢？題目中Junior debt是10million，為什么mezzanine shortfall多了10million呢？謝謝老師
第27題，雖然是一級(jí)的知識(shí)點(diǎn)，但是我忘了，要麻煩老師解答一下為什么PA=N(-d2）？
老師是算es var的時(shí)候都用雙尾嗎？本題用的是1.96不是1.645
老師，這三道題怎么做呀？謝謝了。
老師，這兩道題怎么做呀？謝謝了??
55題不是收利息才有信用敞口嗎，怎么是支付利息有敞口呢
程寶問(wèn)答
