請老師指導(dǎo)
單純從公式看，CAPM投資組合收益為rf加上beta×rm-rf。rm-rf應(yīng)該是風(fēng)險溢價吧，如果beta和risk premium同時都很低，請問老師如何獲得題目中的big profit？是不是應(yīng)該沒有big？還是我理解出了問題？題目說的是在經(jīng)濟下行的時候你還能獲得很大的收益。
第四題老師再解釋一下
老師您好，frm一級計算題和概念題的比例大概是多少？
老師好 這道題和上面給的日期是沒有關(guān)系的嗎
這題為什么是零？不是應(yīng)該吧未來收支的現(xiàn)金流折現(xiàn)么？
煩請老師解答下
老師，關(guān)于美式期權(quán)在沒有紅利時不會提前行權(quán)的解釋，劃線這句話我覺得不對，t和T時刻不可比的是市價，不是執(zhí)行價格k，所以要兩個時點的收益可比，應(yīng)該是把ST折現(xiàn)到t時刻，不是把k折現(xiàn)呢？請老師確認
老師，我想問下決定total VaR是屬于risk plan 還是 risk budget
選項D錯在哪里了呢？后半句其實就是圖表中的信息，感覺沒錯啊
所以risk management activities是銀行的核心競爭力嗎？
No-trade region就是指雙尾的alpha面積嗎？
請老師解答下，謝謝
麻煩老師解答下B和D的區(qū)別
選項B total capital ratio，分母應(yīng)該是RWA啊，為什么解析里面說衍生品的敞口減少，分母減少呢？ 并不是total exposure啊。不是只有在算leverage的時候才用total exposure么。
程寶問答
金程問答