這里所謂的降低風(fēng)險就是出現(xiàn)任何情況一正一負(fù)最穩(wěn)妥么？
所以這里的低估高估是股價被市場低估高估對么？所以要低買高賣 因?yàn)樵缤頃貧w正軌正價是么？
risk中性為什么不是假定都是無風(fēng)險收益率呢，所以兩個選項(xiàng)都一樣？就像二叉樹期權(quán)定價一樣
老師，我請問為什么shot的時候消耗系數(shù)為正？對他的分散效果是比較好的。有點(diǎn)不理解short和long這個時候我的相關(guān)系數(shù)不都應(yīng)該是負(fù)的才對，它的風(fēng)險有分散效果嗎？
這題的beta不也是從資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)差，市場標(biāo)準(zhǔn)差和rho相關(guān)系數(shù)一起算出來的么？為什么不能選a呢
請問這題考點(diǎn)在書中哪一部分
1、capital gain distribution和capital gain是一回事嗎？2、講義上說對于etf，股利會支付到份額持有人，這是指二級市場？
無數(shù)條optimal CAL是因?yàn)橛胁煌腅F嗎
老師，對所有人最好的點(diǎn)，和對單個投資者最好的點(diǎn)，這兩個有誰更好之分嗎？單個人已經(jīng)有最好的了，那怎么理解這個對所有人最好呢
老師，四個指標(biāo)那里我有個問題，雖然sharpe 和 M2Alpha寫的是適合not fully diversified，但是當(dāng)well diversified的時候，由于sigma e為0，或者說rho=1，那么其實(shí)sharpe和TR只差一個常量倍數(shù)sigma m，這時候用sharpe也可以和TR得到同水平的結(jié)果呀，所以是不是sharpe和M2Alpha也可以用于well diversified？
老師，Treynor Ratio算不算也consistent with CAPM？CAPM公式變化一下兩邊都是TR
B的斜率是正的還是負(fù)，這道題目選項(xiàng)跟題干好像不太搭，如果按解析說的看都不用看，直接選A
為什么這里的表達(dá)不是the variance of asset1,而是要說viriance of return ,收益的方差
老師，同一方差水平，圖上標(biāo)注的更風(fēng)險厭惡的期望收益率更低，不對吧
A選項(xiàng)為什么是對的
程寶問答
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