金程問(wèn)答
因?yàn)榉窍到y(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)比系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)大，所以投資人希望Y有更多return，這種邏輯是不對(duì)嗎？
那-1的是什么
關(guān)于無(wú)差異曲線的平移不是可以往不同方向移動(dòng)會(huì)有一段連續(xù)的切點(diǎn)。。。所以最優(yōu)組合會(huì)是一段連續(xù)的比例？
B選項(xiàng)是什么意思？
B選項(xiàng)是用來(lái)做什么的？
老師好，在ETF一級(jí)市場(chǎng)的交易過(guò)程里，基金經(jīng)理用一攬子股票換ETF, 和贖回ETF,這塊講課老師沒(méi)有講的很詳細(xì)，能不能再講一下，謝謝！比如我的理解，基金經(jīng)理創(chuàng)建(買(mǎi))ETF份額，是要自己買(mǎi)一堆股票放在AP那里？基金經(jīng)理贖回(賣(mài))ETF份額，是要從AP那里把之前給AP的一堆股票拿回來(lái)，然后自己手里的ETF份額減少？
這里的r是不是權(quán)益的回報(bào)率re? A/E=leverage, 又假設(shè)A=D+E, D=(leverage-1)E ∴總資產(chǎn)回報(bào) 是leverage×re- D×rd
C選項(xiàng)為什么都要是borrow的呢？比如borrow_capital_at_rf
代表性偏差分為，baserate和samplesize。這兩個(gè)能舉個(gè)例子說(shuō)下嘛。我記得代表性偏差講的是用過(guò)去的經(jīng)驗(yàn)推未來(lái)。和baserate和samplesize有什么關(guān)系呢。、
老師好，如果Jensen's α適用于風(fēng)險(xiǎn)完全分散的組合，那么這個(gè)組合不就只有系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)了嗎，那不就是和市場(chǎng)組合一樣了嗎，那么它是靠什么獲得超額收益的呢？
用algorithm_trading也可以只在一個(gè)市場(chǎng)trade呀，交易多了就不會(huì)有套利機(jī)會(huì)所以選A？
supervised_learning就是structued_data呀，unsupervised_learning有一部分也是
第19題，CML線上原本borrow的rate也是大于risk_free_rate呀，不懂為什么又畫(huà)一條水平線是什么意思
B選項(xiàng)其實(shí)MWRR最后的CF如果沒(méi)有把CF0完全取完的話那CF0也是compound_rate_of_growth?
32分鐘的題麻煩再講一下
程寶問(wèn)答
