Core和Core Plus的Life cycle，是不是就沒有construction這一步呢？
我的問題是在這一個(gè)視頻的最后，Convertible Bond Arbitrage里的Equity Volatility Risk。要對(duì)沖掉這個(gè)long Call的risk不是應(yīng)該short equity or long Put option？這里為什么是short put呢？
第1題問的equity investment是不是指自有資金出資部分？不用計(jì)算杠桿資金
第四題算pre-money valuation的時(shí)候，應(yīng)該是post-money valuation減去所有New equity，那不應(yīng)該是減去5m嗎？ 所以pre-money valuation應(yīng)該是EUR 45m = 50m - 5m
ROI=（1+IRR）^n嗎？如果是的話，第一題里的ROI為啥我算出來是5.7512呀？
如果option cost 大于option value，此時(shí)project NPV會(huì)等于NPV without options還是他會(huì)是NPV without options扣除net option cost?
為何這邊committed capital-valuation=NAV?
那這里的direct Co-investment 相當(dāng)于是多個(gè)GP合作嗎（都是無限責(zé)任的）？
老師好，所以關(guān)於信用分析模型部分、衝刺筆記是錯(cuò)的？應(yīng)該是reduce model, 而非merton model?
所以2026年的這個(gè)學(xué)科和2025考綱還是一樣的嗎？說第一年是簡單期，那2026年2月的考試是不是就會(huì)偏難了呀？
陰影的這個(gè)數(shù)字，您是不是寫錯(cuò)了？正確的應(yīng)該寫 76.07？
這個(gè)沒講明白，再詳細(xì)講下吧，尤其計(jì)算器，為什么第一個(gè)先按 20？哪里來的？加號(hào)斜杠減號(hào)，你是讓我按加號(hào)還是減號(hào)，麻煩叉開了講清楚，謝謝
老師，這個(gè)解釋當(dāng)中，為什么要算一個(gè)這樣的臨界值？我不懂臨界值什么意思，什么時(shí)候算
計(jì)算second lien，金額應(yīng)該是152.6million，不是152.4
這一頁中，請(qǐng)幫忙列出計(jì)算 10.5% 和 10.67% 這兩個(gè)數(shù)值的公式和計(jì)算器的計(jì)算過程，這些，為什么說一個(gè)是 MWRR，這個(gè)是 TWRR ，謝謝
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