這題是不是出錯了，A選項:“選擇流程應(yīng)該避免排除基于歷史業(yè)績的經(jīng)理”，應(yīng)該是排除這種才對吧
老師能解釋下這里roll yield 為什么是正嗎
題目既然問market-adjusted cost of trade execution，為什么是減去Arrival price而不是Decision price呢？Execution不是從Decision到Execute之間的價格變化嗎？
這題好偏啊，能解釋一下嗎？
1. 為什么index VWAP在分子上就是放在前面，而TWAP和VWAP在分子上就是放在后面呢？2. 既然最終算出的bps越低越好，那么說明TWAP比VWAP表現(xiàn)更好，可是TWAP的成本是$50.57，而VWAP只需要$50.52。感覺對比bps和對比絕對價格得出的結(jié)論有沖突，不知道是哪里沒理解對。
Arrival price不是benchmark嗎？怎么又變成交易方法了？
這里沒懂稅收哪里好了，客戶花錢買一個年金產(chǎn)品，還需要納稅，這算什么好處呢？如果是immdiate annuity不就沒有tax defer的好處了？相當于我花錢買年金，馬上提取，然后納稅，這哪里好了
A為啥對，說放一放以后咋不講了？
第二題從哪里看出來組合是managed against benchmark
這題能講解一下嗎？
這題好像在正文定位不到。能講解一下嗎？
三級 衍生品 basis 交易，怎么判斷是是 sell baisi還是buy basis？以及positve basis是buy spot還是sell future？
low波動性不能long嘛 都是short？
第2題recallability trap 在筆記好像沒提到，能具體講講什么意思嗎？
22題這里為什么10點時候用23.01作為decision price, 然后P actual用23.09
程寶問答
金程問答