金程問(wèn)答
CFA 三級(jí) 衍生品 這題BPVctd是否可以用圖2圈出來(lái)的公式計(jì)算？CTD price是否可以用圖1中的145.20？ 這類(lèi)題目中，如果給予了多個(gè)參數(shù)，實(shí)際選用哪一個(gè)，怎么選擇呢？
講義里最后一句話里的公式是怎么得來(lái)的？什么叫做unconditional expected value of the variance?
這里不理解，nd1是概率函數(shù)？所以取值范圍0-1？什么意思？不是正態(tài)分布嗎？正態(tài)分布取值是-∞到正無(wú)窮??？
之前不是說(shuō)可轉(zhuǎn)債套利 利潤(rùn)不會(huì)變嗎，不管股價(jià)上漲下跌。那為啥還會(huì)受到credit spread和crisis的影響
24題中影響IV（A）了嗎？
請(qǐng)老師解釋下14題
老師，如果收購(gòu)宣布時(shí)是（55，22），那如果收購(gòu)成功，還能是（55，22）嗎？老師講題就默認(rèn)收購(gòu)成功還是（55，22）了。如果并購(gòu)成功，報(bào)酬還能用（55，22）分別乘以買(mǎi)賣(mài)股數(shù)算嗎？
老師 百題第四題為啥不選C？最小化外匯風(fēng)險(xiǎn)的話，多元回歸對(duì)沖不是更好嗎？
9、10這兩題是不是漏了，也是原版書(shū)這個(gè)大題里面的，能否講解一下，謝謝
這題沒(méi)有理解在問(wèn)什么，能解釋一下嗎？
什么事variable annunity? 每年的年金的金額不等嗎？
fully segmented market 的Sharpe Ratio 為什么還是用 Global investable market 的Sharpe ratio？
為什么這題不用預(yù)期收益呢？100%固定收益根據(jù)預(yù)期收益率完全可以達(dá)到目標(biāo)了。
Risk tolerance不適合willingness和ability有關(guān)嗎？case中的投資者有能力但是投資風(fēng)格保守，那么經(jīng)過(guò)投資經(jīng)理的解釋是有可能讓投資者轉(zhuǎn)變思維從而承受更多風(fēng)險(xiǎn)的。為什么不選A？
Stress在這里是什么意思呢？
程寶問(wèn)答
