金程問(wèn)答
請(qǐng)問(wèn)一下老師這個(gè)答案什么意思？
basis risk 這張圖，講的是backwardation市場(chǎng)嗎？normal市場(chǎng)的圖，forward price應(yīng)該在spot price上面。第39題，只分析了backwardation的情況。
低買高賣，買入價(jià)格低的俄羅斯債券，賣出價(jià)格高的德國(guó)債券，獲得價(jià)差。當(dāng)俄羅斯國(guó)債違約，價(jià)格變低，買入價(jià)更低了，為什么是虧呢？同理，為什么德國(guó)債券價(jià)格上漲之后，也是虧？
36題感覺(jué)算不出這個(gè)答案
第一句里面為什么可以知道零息債比付息債的利率低??？按照duration的話不是前者大于后者所以convexity大嗎？
540為什么不是b？不是兩個(gè)delta差的最多嗎
這道題的key rate01用p0減去p30不應(yīng)該是負(fù)的嗎？
請(qǐng)問(wèn)這道題我用callable bond那一列的數(shù)據(jù)算出來(lái)是0.285為什么錯(cuò)呢？用的是effective duration的那個(gè)公式，是不是effective duration就等于DV01呢？
請(qǐng)問(wèn)這道題怎么做
這個(gè)為什么不可以選c
老師您好，640.題，A為什么不對(duì)？政府債不是評(píng)級(jí)比公司債高嗎？
老師您好，613題麻煩講解下，我對(duì)conditional VaR不是很理解
這道題從凸性的角度是不是也可以理解，期貨利率是大于遠(yuǎn)期利率的？凸性調(diào)整是只適用于FRA和歐洲美元期貨，還是適用于所有的期貨和遠(yuǎn)期（標(biāo)的資產(chǎn)和期限相同）？然后根據(jù)r與v的關(guān)系，當(dāng)r與v同向時(shí)，人們更愿意選擇歐洲美元，r與v反向時(shí)，人們更愿意選擇遠(yuǎn)期利率協(xié)議？
老師您好，573題，不能計(jì)算10天的VaR是由于答案給出的原因，為什么本題是答案所描述的情況？nonlinearity是指的哪些情況？
老師，習(xí)題集第63題，請(qǐng)問(wèn)ABS CDO的senior tranche的risk和ABS mezzanine tranche的risk相比是相同的嗎？
程寶問(wèn)答
