老師麻煩解答一下 圖片左上角給出的95% 好像并沒有運用到計算中 計算mean和波動率時，用的分別是95%和99% 那左上角的95%有什么用呢？
這道題里面benchmark的波動率是14%嗎？怎么代入算的答案不對？
這個surplus到底是正值還是負值？如果是正值為什么題目選的負數(shù)？
老師好， A為什么是正確的？ 我記得周琪老師的課說 COV(Rho, sigma(Rho)) >0，相關(guān)系數(shù)與相關(guān)系數(shù)的波動性根據(jù)實證研究， 是正相關(guān)的啊。 請老師解釋一下。
老師好， 這兩題很懵！ 這個回歸方程寫成Y=0.215-0.77X （另一個題只是數(shù)字換了一下，形式一樣）。 表示的是 長期的mean correlation 和 一般的當下的mean reversion 的關(guān)系。 難道這個不是 Yt=（1-b1)*Yt-1+b1*mu 的那個式子嗎？ 1-b1 就是one-period autocorrelation, 也就是 0.77. 為什么這里認為0.77是 mean reversion ， 而 one-period autocorrelation = 1-0.77 ？
這里的EPE和ENE為什么可以是百分號形式的呢？代表什么意義呢？還有百分號形式的BCVA是什么意義呢？exposure不應(yīng)該是一個損失的數(shù)值嗎？
這里的EPE和ENE為什么可以是一個百分數(shù)呢？以百分號表示的BCVA的含義是什么呢？
第51分鐘，老師說lenada是個常數(shù)，然后再推出最大值，這是假定的嗎？
selective tear-up是如何緩釋風險的？
這道題目，如果先求出組合中各資產(chǎn)的VaR，（12％-1.65*14％）*300k=33.3k，而（16％-1.65*20％）*200k=34k。 然后求組合VaR，根號里是33.32+342+2*（-0.2）*33.3*34，得出結(jié)果42.57。 然后組合收益的均值0.136*500=68，再減去VaR值 68-42.57≈25。 為何結(jié)果不對呢？
老師，選項c的 anti-value strategy 是怎么樣的策略？
怎么從withdraw of AMA這頁PPT開始的視頻沒有了？？
當y資產(chǎn)權(quán)重增加，降低X資產(chǎn)權(quán)重，這個不等式會因為哪個數(shù)據(jù)的變化而變成相等式？從而成為最優(yōu)的組合。
老師，能再講解一下為什么principal payments 和 O/C released 會使 senior 和 junoir trech 的規(guī)?？s水，對投資者形成保護呢？ 邏輯有沒有理清
這里是不是講錯了？ppt上的surplus at risk 就是老師說的surplus value吧，老師咋又弄了一個這樣的概念？
程寶問答
金程問答