最后這道例題的C和D答案改一改，C：if the number of exception is less than 2,we would reject the hypothesis that the model is correct；D：if the number of exception is less than 2,we may commit a Type Ⅰ error,這樣對不？
老師好，下面long的公式?jīng)]有看懂，為什么看漲債券=看跌匯率？為什么short us dollar bill
老師您好，這道題ABC都沒有聽懂，請老師再解釋一下，謝謝！老師我還有一個疑問，感覺copula學(xué)習(xí)的時候好像都懂了，但為什么做這些題的時候感覺都是沒學(xué)過的知識點(diǎn)都不會呢??
老師您好，這個D為什么是錯的沒有聽懂，麻煩您再講解一下，謝謝啦！
老師 這是Q4. 請問這種題可以用z*sigma*P算出分別的兩個VaR，再用如截圖的第一個公式算出portfolio的VaR再 在最后乘以兩個delta的和 （20,000＋1,000) 這樣可以嗎？ 最后乘以delta. 但是感覺結(jié)果會不一樣 因?yàn)閐elta沒有在根號下。但我們的delta-normal VaR不就是 delta*VaR(underlying asset)的嗎？感覺最后乘是沒有錯的
請問老師，為何在波動率微笑里我們看的圖是吧波動率的微笑圖轉(zhuǎn)化為PDF(probability density function)的， 而在研究極值理論EVT的時候 POT和GEV都是要研究CDF的呢？以及請問有何必要因素使得不同呢？
請問老師，這道題看的ES是只看左尾的嗎？右尾的話就更小了呀。此外，請問 是否不管問VaR和ES都是看單尾的意思呢？而且一定是左尾？
請問老師，是否所有的波動率微笑的圖 不管是正常foreign currency option或者equity option的圖，還是相互對應(yīng)的兩個PDF的圖。都可以是橫坐標(biāo)為k/S0(標(biāo)的資產(chǎn)價格) 或者K/F0(標(biāo)的資產(chǎn)遠(yuǎn)期價格) 也依然是正確的呢？就是是否執(zhí)行價格k可以任意根據(jù)需求去規(guī)?；?？還是說 只有volatility surface才有去規(guī)?；?，其余的波動率微笑是沒有的？？
老師 波動率微笑這一章都是針對歐式期權(quán)的嗎？這是一切的大前提嗎？所以是美式期權(quán)不符合這個vilatility smile是嗎？
老師這題拒絕原假設(shè)我想得通，但我比較迷惑如何去放一類錯誤，棄真，本身1000天里面是10天的一個數(shù)據(jù)，但現(xiàn)在出來一個25天數(shù)據(jù)，如果按照棄真思想，那么意味著10天仍然是對的，只是最近情況惡劣所以有了一個25的數(shù)據(jù)，那感覺有點(diǎn)矛盾誒？
老師 我記得以前講這里的時候是 delta Yn名義= delta Yr實(shí)際*1.0189。而且事實(shí)也是名義比實(shí)際利率大了一個通脹，所以是實(shí)際利率變動乘以1.-189=名義利率變動才對。 但這里在圖下面第一行的公式我們可以看出 這里用了1*實(shí)際利率=1.0189*名義利率 這樣子算的。不太對吧？？有些懵
請問這頁的PPT里3 5/8和1 7/8 是什么，它與yield之間有什么關(guān)系么？
老師 mean reversion的反面不是random walk嗎？自相關(guān)只是random walk里的關(guān)于variance不平穩(wěn)的一項(xiàng) 是這樣嗎？
老師 最下方BSMmodel中 long call option是相當(dāng)于買入N（d1）份資產(chǎn)還是e^(-rt) * N（d1）份資產(chǎn)呢？從前記憶都是long N(d1)份 short N(d2)份 ，這次聽講解怎么有些不一樣了？應(yīng)該是哪個呢？同理也在long put option中有所費(fèi)解
老師 這里麥考林久期是不是計算的不太對呀，這里只是把每一期現(xiàn)金流折現(xiàn)了 并沒有作為權(quán)重呀，應(yīng)該是這些現(xiàn)金流先相加作為分母 分子是各自的現(xiàn)金流 再分別乘以時間1；2；3；4；5 這樣才對吧？
程寶問答
金程問答