老師，相關(guān)系數(shù)變化不是只影響組合VAR，不影響組合收益嗎？
還有個(gè)問題就是這個(gè)aversion factor如果以information ratio的那個(gè)式子來表達(dá)的話，最后就只剩下IR*MCARn，這個(gè)后面蘊(yùn)含著什么意思呢，為什么可以用來去衡量新資產(chǎn)增加的risk
轉(zhuǎn)嫁波動(dòng)率的風(fēng)險(xiǎn)，買看跌期權(quán)，為什么一定要買OUT OF MONEY的期權(quán)呢，如果價(jià)格不一直跌的話，達(dá)不到行權(quán)的界限，那豈不是白買了？
VaR值直接根據(jù)資產(chǎn)的增減而相應(yīng)增減嘛，不用考慮其他因素？是否可以通過題干中的波動(dòng)率不變計(jì)算出新的VaR值？
B選項(xiàng)請(qǐng)老師講解一下
為啥這里我用計(jì)算器算出來的IRR=6.4157？，CFO=-105000.CF1=-95000,CF2=220000,錯(cuò)在哪兒了呢，為啥不等于8.24%
這里迷糊了，前面2分鐘的視頻講的是波動(dòng)率大的時(shí)候是bad time，所以應(yīng)該有l(wèi)oss，這里寫的是有高的risk premium，1、是不是矛盾了？2、risk premium在bad time的時(shí)候?yàn)樨?fù)，決定高低的不就是前面的貝塔么？為什么bad time的時(shí)候貝塔就大？
surplus at risk為啥直接是z*σ？為什么不用考慮均值，即u-z*σ？
講義上policy mix risk 和active management risk那兩句話具體是什么意思？
麻煩老師再詳細(xì)解釋一下R平方，它的計(jì)算和用處。另外在講義的什么地方講到了
老師，這道題從表格中看 stock equity 還有cash不就是三個(gè)資產(chǎn)大類嗎？為什么還要計(jì)算
VAR 這里怎么又是單尾的了？這節(jié)里面什么時(shí)候用單尾，什么時(shí)候用雙尾
這道題可以用這個(gè)簡(jiǎn)化公式嗎？如果可以的話怎么算？我算不出來這個(gè)數(shù)呢
這題可以用financial的position*margin var=15m*0.216=3240000
如何判斷題目中說的是事前波動(dòng)率還是事后波動(dòng)率呀？
程寶問答
金程問答