金程問(wèn)答
每道題目視頻講解的聲音大小都不一樣，一會(huì)大一會(huì)小，要不停地調(diào)音量，希望能改進(jìn)
72頁(yè)這里的long swap怎么是pay floating和receive fixed呢？ 互換多頭不是支fix 收f(shuō)loat嗎
老師，計(jì)算VaR時(shí)，記得曾講過(guò)要用單尾的z值，這里用95%的VaR計(jì)算99%VaR時(shí)，除舊乘新用的怎么都是雙尾的z值呢？
請(qǐng)問(wèn)老師，同樣是求TR，圖一中老師用的是投資組合的β=1.2，而在圖2的百題中老師說(shuō)求TR要用與市場(chǎng)之間的β而不是與投資組合之間的β去計(jì)算，不一致啊？
不嚴(yán)格來(lái)說(shuō)，增量Var是不是等于成分Var？
老師，低風(fēng)險(xiǎn)異象說(shuō)的低beta、低volatile卻產(chǎn)生了高return，這里return指的現(xiàn)實(shí)return，還是投資者要求的return？按照上一節(jié)講現(xiàn)實(shí)收益率和期望收益率對(duì)比，低volatile產(chǎn)生高現(xiàn)實(shí)收益率是正常的，所以異象是指低volatile產(chǎn)生高的投資者要求收益率嗎？
精 老師，A的one-year-lockup是什么？為何是acceptable的呢。謝謝。
請(qǐng)問(wèn)老師 這種計(jì)算surplus at risk的題，是否不管怎么問(wèn)都是用雙尾的z值代入呢？因?yàn)楦杏X(jué)理解上surplus at risk和VaR的概念很像，所以總還是覺(jué)得應(yīng)該是單尾，但是Mock的答案是用的雙尾（不知道是不是和問(wèn)法有關(guān) 這里是問(wèn)lower bound）?？偟膩?lái)說(shuō)，老師，是否計(jì)算這里時(shí)都是考慮雙尾呢？或者何時(shí)考慮雙尾何時(shí)考慮單尾？
第三題risk premium不應(yīng)該是指rm-rf嗎？市場(chǎng)低迷的時(shí)候這個(gè)數(shù)不應(yīng)該下降嗎
老師，您好。前面講宏觀因子volatility與stock return是反向關(guān)系的，但在后面講benchmark的alpha時(shí)低波動(dòng)率 高收益率被稱作異象，這跟前面講的關(guān)系有什么不同呢？
為什么risk premium 代表的就是good time的收益呢？
求benchmark波動(dòng)率的公式來(lái)源的知識(shí)點(diǎn)貼一下
為什么沒(méi)有視頻講解？文字解釋也不清楚調(diào)倉(cāng)后的那些數(shù)據(jù)是怎么來(lái)的請(qǐng)給出具體的過(guò)程
這個(gè)題目問(wèn)什么不考慮duration 這個(gè)是看如果題目給了增長(zhǎng)率就不用考慮duration了對(duì)嗎
tracking error什么時(shí)候可以認(rèn)為表述的為超額回報(bào)，也就是我們常說(shuō)的alpha；什么時(shí)候可以認(rèn)為表述的是波動(dòng)率就是Rp-Rb這個(gè)數(shù)據(jù)的波動(dòng)率，表示超額回報(bào)的波動(dòng)？
程寶問(wèn)答
