金程問(wèn)答
老師可以幫我總結(jié)一下計(jì)算BCVA的公式嗎，之前有一道題我記得公式不是這個(gè)
回報(bào)協(xié)議也是先賣出資產(chǎn)，然后再買回來(lái)，為什么算是負(fù)債管理，而不是資產(chǎn)管理？
不好意思 上個(gè)問(wèn)題我想問(wèn)的是 債券贖回價(jià)格有沒有可能低于面值 但高于購(gòu)買價(jià)格？ 同樣 債券回購(gòu)價(jià)格有沒有可能高于債券面值？
債券價(jià)格有沒有可能低于面值 但高于購(gòu)買價(jià)格
老師 這道題公式F=Se的利率乘以時(shí)間我可以理解 ，但是為什么他的利率要用無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率減去lease rate 呢？
老師麻煩解答一下這個(gè)題目：for a given portfolio, having a Treynor measure greater than the market but a sharp measure that is less than the market would most likely indicate the portfolio is: A not well diversified B. generating a negative alpha C. borrowing at the risk free rate D. not borrowing at the risk free rate. 答案是A，求解答
這道題不懂，需要講一下
DV01 的單位是什么？是具體的多少元嗎？還是百分?jǐn)?shù)？
為什么當(dāng)利率下降，用久期加凸性衡量債券價(jià)格小于真實(shí)價(jià)格？當(dāng)利率上升，用久期加圖形衡量債券價(jià)格大于真實(shí)價(jià)格
DV01 到底有幾個(gè)公式，分別是什么？
這里沒聽明白，之前不是說(shuō)gama 等于0嗎？為什么現(xiàn)在又說(shuō)不等于0了不能對(duì)沖了
可以再解釋一下這里的Assessing Interest Rate Risk in the Banking Book的意思嗎？Banking Book和Trading Book是什么意思？為什么Assessing Interest Rate Risk in the Banking Book是一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)資本的挑戰(zhàn)？
連續(xù)復(fù)利時(shí)，麥考利久期的公式是什么？
為什么股票價(jià)格上升，期權(quán)價(jià)值下跌，這里老師指的是持有裸看跌期權(quán)的情形下嗎
為什么這里的稅率是最后才計(jì)算的？講義上的公式是減去Taxes？
程寶問(wèn)答
