關(guān)于此題的計算，算了幾遍都不對。用計算器四位小數(shù)設(shè)置。兩個債券求出的expected loss=0。0094，二者相等。請老師具體講一下這個計算和邏輯。謝謝
老師，請問投資級別和投機級別債券的順序是怎么排列的呢
對于選項C 一般agency 是對應(yīng)長期，不是短期的吧？是做capital investment的對吧?謝謝 會有短期投資嗎？
0.51要乘以100在講課中有提到過嗎？沒印象，請問在課件哪里？
對于老師講解板書，這個高級-夾層-持股層三層結(jié)構(gòu)，是只有do才有這種分類？還是所有abs都有這種分類？
為什么折價債券coupon rate＜discount rate
固收M2）22C不算對發(fā)行人的好處嗎
固收Module1)11A連起來什么意思？成本高？
MAC.D 與 Modified Duration 都是年化的嗎?
浮動利息債券的 MAC.D,是 maturity,這個是不是 不是浮動利息債券本身的maturity,而是利息支付日之間的 maturity.
這里是浮動利率債券,支付日會調(diào)整 Coupon....但是在之前,說到利率風(fēng)險時,債券價格的 3 個影響中,好像默認(rèn) coupon是不變的是吧? 默認(rèn)是固定利率債券嗎?
MD 為什么視為斜率?沒看懂.MD不是等于△P/△Y x (-1/p)嗎
關(guān)于債券的 Yield duration衡量的不含權(quán)債券中 YTM 變動引起的債券價格變化的風(fēng)險.Curve duration衡量的是含權(quán)債券中 benchmark rate變動引起的債券價格變化的風(fēng)險.這里沒有理解,為什么? 老師說,是因為含權(quán)債券提前還款,所以現(xiàn)金流不確定,因此無法使用 YTM.這個好像解釋不通吧.難道不含權(quán)債券就一定持有到期嗎? 并且利率風(fēng)險里面除了 benchmark rate引起的,還有, spread變動. 所以這里 Yield duration和 Curve duration為什么一個是衡量含權(quán)每一股份是衡量不含權(quán).
精 這里 macaulay duration表示的平均還款期如何解釋之前說到的 macauleyduration是債券再投資回報gain的上升=Price 的 Loss的損失的相互抵消的時間點
不同付息頻率的YTM報價都是年利率嗎
程寶問答
金程問答