第四題怎么又扯到權(quán)益的公式去了，根據(jù)forward的定價公式，股利增長率上升不是導(dǎo)致股利上升嗎，S-PVDividend下降，long不是虧損嗎
股指期貨的估值可以用 Ft(T)-F0(T) 再折現(xiàn)這樣計算嗎
第一題，那bottom most node說明什么呢
我真的搞不懂了，這題是c = hS + PV(–hS– + c–)，上一題括號里又是–hS+ + c+，這個加或減到底有什么區(qū)別？
一般情況下，C0=hS0+(-hS++C+)/(1+Rf)這個公式是怎么推出的，怎么解讀，然后最后怎么判斷套利操作？為什么括號中用S+和C+不是S-和C-呢
這題給的MRR是年化的還是什么，也沒說清楚，之前又說MRR和FRA相關(guān)的計算用單利，這里又用復(fù)利，誤人子弟
第六題，為什么不需要用到present value factor，我看其他涉及pay-fixed recieve equity的案例都是需要用到的
能不能解釋一下最后一題的swaption怎么回事？underlying不是應(yīng)該是option嗎
第二題，怎么理解RULE2
第五題在問什么，能用公式說明嗎？otherwise identical forward contract說的又是什么？
為什么這里老師計算V1加上了AI的0.2，但是在沖刺筆記上這道題沒有加AI直接算的125*0.9呢
第32頁PPT，老師講的underlying是 標準的t-bond 的future，這里為什么說underlying是相當于FP A（下角標）了？
老師說BSM模型不考計算了么？
r公式中，r*包含了inflation, 在后面還要加上0.5*（inflation-inflation*)，為什么要加兩次？
第五問的那個10，為什么不是超參數(shù)？
程寶問答
金程問答