考試時如果都取大的數(shù)而不考慮短期的再投資收益,會算正確嗎?可能還影響不止一年的答案.
這里提到的capture策略，是在股利宣告日之后，除權(quán)除息日之前買入股票嗎？所以這里是隱含假設(shè)了股價是在除權(quán)除息日才發(fā)生變動，而不是股利宣告日？但實(shí)務(wù)中股利宣告時股價就應(yīng)該已經(jīng)下跌了吧
Hi Q4, How to determine the EURO Dollar futures' direction, short or long?
Q3的解答沒聽懂，請問能否展開說一下為什么risk factor based approach在不同time period進(jìn)行回歸的結(jié)果就一定很不一樣呢？謝謝
老師 這道題的第6問 沒有解析 可以詳細(xì)解釋一下計算過程嘛？
想請教一下老師，第三題C選項(xiàng)，如圖，B,C在結(jié)構(gòu)上沒有區(qū)別，但B因?yàn)槭茿TM，所以當(dāng)日元貶值的時候就能產(chǎn)生postive payoff，而C需要日元貶值超過一定幅度才能產(chǎn)生positive payoff。但兩者在日元貶值時都不會有negative payoff出現(xiàn)，那么為什么說C不能elinmate downside risk呢？同時C通過兩個OTM構(gòu)建也更加cost efficient
老師，第5題我是想選two way approach的，但不是說這個只適合于單期，客戶他有10年的負(fù)債義務(wù)，那不是選唯一能解決多期問題的integrated ALM Approach 嗎？還是說10年也算單期呢，老師上課的時候說1年以內(nèi)才算single- period，超過的都算multiple要用integrated呀
老師，您好，請講解該科LM6課后題Q12，謝謝。
第三題為什么不選A?擁有MNI不是應(yīng)該take resonable effort to go public促進(jìn)內(nèi)幕信息公開嘛？為什么選C?
第六小題，那c選項(xiàng)對應(yīng)什么行為？
怎么去理解excess return 這里用的是“減去”effectspread * delta spread？ 我認(rèn)為當(dāng)spread 增加了 那么風(fēng)險相應(yīng)增加 風(fēng)險補(bǔ)償也得增加 應(yīng)該加上，但是公式是減去，不理解原因
怎么去理解代負(fù)號的10mi 和-0.15%？ 公式里面也有負(fù)號，老師講解直接都是正數(shù)，很抽象怎么理解？
股票股利需要交稅嗎？
為什么第一期的浮動債券coupon payment會是3.4 + 3？而不是4.4+3？第一期應(yīng)該是零可是決定的，零時刻是4.4+3才對呀
2016年1月9日的下午，我第一次走進(jìn)金程北京南菜園的校區(qū)。在此后8年多的時間里，從FRM到CFA，從中國到加拿大，很多事情都變了，很多人都離開了，不變的唯有這里。感謝金程，感謝金程的老師和所有工作人員，一路相隨。祝前程似錦，謝謝！
程寶問答
金程問答