金程問(wèn)答
計(jì)算過(guò)程中，2K更精確還是sigma+K更精確，為什么2K可以近似等于sigma+K呢？
為什么inflation+fixed percentage是absolute performance benchmark 而不是relative的
為什么這道題算economic net worth不將machine market value 2 bn也計(jì)算到assets中，只考慮1.2bn的DB plan asset
官網(wǎng)上CME的題，為什么選A，C錯(cuò)哪里？
GK model 的缺點(diǎn)只說(shuō)了市盈率長(zhǎng)期應(yīng)該等于0，但是沒(méi)有提到括號(hào)中 change in shares =0， 所以究竟是一起等于0還是就只有市盈率？
等于說(shuō)美國(guó)和意大利公司都變成付本國(guó)貨幣且利率固定，dealer兩邊都收浮動(dòng)但是能賺利差，所以各有所得？
支付本國(guó)貨幣利息的好處是？
這一章標(biāo)題是inferring market expectation，但是都是在講currency risk，是不是剪輯有問(wèn)題？
為什么duration=0的時(shí)候，BPV=0？
第二段描述的shrinkage estimation是用sample法和factor法結(jié)果的加權(quán)，不是用sample和未來(lái)的預(yù)估加權(quán)，這能比單純sample提高有效性嗎
老師好，不太明白例題中第一問(wèn)的正常賬戶(hù)的終值計(jì)算不是直接用1m*(1+10%—20%）^20計(jì)算
請(qǐng)問(wèn)一下老師，factor deviation不也得靠增加/減少個(gè)股的比重來(lái)實(shí)現(xiàn)的嗎？這樣也會(huì)導(dǎo)致組合個(gè)股的比重跟benchmark有差異。為什么active share只解釋個(gè)股的deviation而不能解釋factor deviation呢？
老師好，解析2中的預(yù)扣稅率從35%降到10%以及從35%降到0這些都是舉例嗎？涉及的寫(xiě)作題可以不用列舉這兩種情況吧？
請(qǐng)問(wèn)一下用這種factor建完模了以后對(duì)實(shí)際選股有什么作用呢？感覺(jué)好像只能得到這個(gè)factor的對(duì)一只股票價(jià)格的影響大還是小。怎么落實(shí)到選取個(gè)股里呢？
老師，根據(jù)表里的數(shù)據(jù)PEARSON IC和SPERASON IC的計(jì)算方法能說(shuō)一下嗎？
程寶問(wèn)答
