金程問(wèn)答
百題Case1問(wèn)題4, 請(qǐng)問(wèn)老師能不能告訴我一下Cap risk的定義是什么? 謝謝
Casebook 2017年, Q9, 問(wèn)題A. 這個(gè)答案很奇怪, 首先題目中只問(wèn)了reinvestment risk, 但是對(duì)portfolio 1的解答中還答了credit risk(spread duration), 所以真實(shí)情況下有這個(gè)必要嗎?? 回答沒(méi)問(wèn)的問(wèn)題?? 況且答案在答portfolio 3的時(shí)候, 也沒(méi)有說(shuō)關(guān)于這個(gè)portfoliocredit risk的問(wèn)題(portfolio 3的spread duration比portfolio 1的還要更大).
Long call on bond 是增加convexity，long put on bond 也是增加convexity； Long call on bond 是增加duration；long put on bond 是降低duration； convexity 可以根據(jù)圖形去判斷，但是對(duì)duration的影響如何理解和記憶？
2020mock的Q7的partF的第3小問(wèn)，這里為什么不考慮credit G/L?哪一個(gè)公式是要求把credit加進(jìn)去的？也是求excess return嗎？
2020mock上午題Q7的partD，這里的yield income為什么用2.25%而不是2%？
2020mock上午題Q7的partD，這里的yield income為什么用2.25%而不是2%？
2020mock上午題Q7的partD，這里的yield income為什么用2.25%而不是2%？
2020mock上午題Q7的partD，這里的yield income為什么用2.25%而不是2%？
2020年mock上午題question7的partB的第二小問(wèn)，為什么答案是4%-2%?十年公司債券的收益率題目中并沒(méi)有??？為什么用了7年公司債收益率。
2020年mock上午題question7的partB的第二小問(wèn)，為什么答案是4%-2%?十年公司債券的收益率題目中并沒(méi)有?。繛槭裁从昧?年公司債收益率。
2020年mock上午題question7的partB的第二小問(wèn)，為什么答案是4%-2%?十年公司債券的收益率題目中并沒(méi)有??？為什么用了7年公司債收益率。
請(qǐng)問(wèn)money duratuon=Duration*P，什么時(shí)候需要除以100，什么時(shí)候不需要除以100？謝謝
這里8.48不用加通脹么
這里moderate的意思是什么，考試可以直接替換成small么
請(qǐng)問(wèn)固收case11第3題的選項(xiàng)A和C之間有什么區(qū)別？感覺(jué)都是一個(gè)意思。謝謝
程寶問(wèn)答
