有一個邏輯一直沒搞明白，債券在購買時coupon是確定的，到期償還投資者的金額是確定的，為什么投資回報率會受市場利率水平和債券價格影響？此外市場利率如果上升，債券價格下降，那么到期收益率實際上是下降的這樣理解是否正確？
請問這個案例中的考點，在以往考試中考的概率大嗎
你好老師，第一題的B選項，它是說相對于capital gain來說，regular dividend-paying company的dividend提升了短期和長期的穩(wěn)定性，怎么不對了？
這題的解答是從做多做空duration 的角度解答的，因為swap payer可以降低頭寸，但是為什么不能從利率支付的角度考慮呢？收到的利率多了，支付的利率少了不是好事嗎？
哈啰，q2捋一下思路
這道題前面不是說LP是客戶是投資人嗎？怎么這里LP又變成基金經(jīng)理了？此外LPGP這種結(jié)構(gòu)是只適用于PE投資還是適用于HF、PE等另類投資？
在分割市場的情況下這個sharp ratio為什么直接用的全球市場的，而不是這個組合的，雖然題目沒給，是可以默認嗎？
tbill也就是無風險收益可以認為是絕對收益，那如果是libor等類型的浮動利率呢？還有什么指標是絕對收益的，能否總結(jié)一下？
哈嘍，q3 的思路理一下
哈嘍，Q2講一下
哈啰，Q1的market conditions能講一下嗎？
Q6為什么C選項是錯誤的？這里沒有聽懂
IPS中TAA和SAA都會設(shè)上下限嗎？可以短期突破上下線？
高度相關(guān)為什么不選互斥的B，而選分散化的A？
哈啰 這個再捋一下思路
程寶問答
金程問答