老師，KRD這里，求每年現(xiàn)金流的PV，明明時(shí)間點(diǎn)是1、2、3年，那表格里面的第二列（Due in year）是什么意思？有什么用？
強(qiáng)制繼承權(quán)是30%而不是1/3嗎？
我可以說net worth是traditional B/S，但是net wealth 和 economic net worth 是 Economic B/S(考慮extend B/S)?
請(qǐng)問include life insurance towards total capital available 是不是就已經(jīng)包含了 life insurance 相關(guān)的任何benefit? 謝謝
請(qǐng)問在題目沒有明確說明的情況下 計(jì)算百分比要保留幾位小數(shù) 然后再計(jì)算dollar amount? 謝謝
all firm's policies and procedure are in line with local regulations為什么違反 I（A）
老師這里我還是不能理解，我認(rèn)為如果是現(xiàn)金流的話前兩筆是發(fā)生在當(dāng)前時(shí)點(diǎn)的現(xiàn)金流，但是新開一個(gè)forward的現(xiàn)金流應(yīng)該在一個(gè)月之后?。?
mock題這道沒有說持有期為0，解析第一項(xiàng)卻乘以0
第4問，B選項(xiàng)，如果選擇hedge foreign currency，得到的應(yīng)該是foreign rf吧？并不是本國rf，因?yàn)橹籬edge了外幣風(fēng)險(xiǎn)，并沒有hedge外國股市風(fēng)險(xiǎn)
求roll down return的視頻講解是說不應(yīng)該包含coupon，本題出的不嚴(yán)謹(jǐn)。但是我記得如果沒有明確提到5因子分解，就需要包含coupon。不知道我這樣理解是否正確？
本題說，constant credit spread，為什么還要插值求一年以后spread的大小呢？原版書E29為什么就沒有進(jìn)行插值法求持有一段時(shí)間后的spread呢？什么時(shí)候要考慮spread的變動(dòng)，什么時(shí)候可以假設(shè)不變呢？
這題對(duì)沖產(chǎn)品BPV為什么不除以100000
請(qǐng)問這里算cds的價(jià)格，不應(yīng)該用總的cds spread嗎，也就是1.75，為什么這里把1減掉了
老師好 CFA 三級(jí) 衍生品科目項(xiàng)下 這個(gè)知識(shí)點(diǎn)同學(xué)們間討論意見分歧很大，請(qǐng)看這個(gè)筆記圖，有如下幾個(gè)問題： 1.一般匯率標(biāo)價(jià)形式，90%是DC/FC對(duì)吧？也就是base currency是FC外幣 2.DC/FC標(biāo)價(jià)模式下，我期間換成外幣在投資了，肯定是擔(dān)心期末FC外幣貶值對(duì)吧，所以去hedge這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)的話，我可以選擇short DC/FC forward，long DC/FC put option等工具，情教這些表述是否準(zhǔn)確？ 3.爭(zhēng)議點(diǎn)來了，DC/FC報(bào)價(jià)情況下，forward 升水，roll return是大于零還是小于零呀？怎么簡(jiǎn)單理解？同學(xué)們繞的太復(fù)雜了，分歧較大 4.假如DC/FC報(bào)價(jià)情況下，contango是roll return小于零。那么FC/DC報(bào)價(jià)情況下，contango就是 roll return大于零了是吧？ 5.roll return和roll yield是同一個(gè)意思是吧？ 感謝老師，這個(gè)麻煩啦，最后沖刺梳理
老師，在match multiple liabilities的時(shí)候要求asset range大于liability range，但我看還要求cash in advance constraint，
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