老師，您好，這個題可以說economy declining would lead lower yield，so the allocation to government bond 應(yīng)該增加？
講解中，Unconditional Expected return 用的加權(quán)平均算兩種情況，看起來是考慮了兩種情況呀？怎么還是unconditional 呢？
您好deflation這里形容如果名義利率下限為0，那么現(xiàn)金就會有吸引力，這個解釋怎么理解呀
這題里面，為什么融合度越高相關(guān)性越高？不是應(yīng)該融合度越高，分散性越好，相關(guān)性越低嗎？
老師您好，這道題C問，為什么可以直接減去2.3%？知識點出處在哪里呢，原版書或者課件什么地方？謝謝
請問老師，經(jīng)濟周期的第一個initial recovery階段，interest rate比較低可以理解，那budge deficit是比較低還是比較高呢？謝謝！
這種題是要用current數(shù)據(jù)嗎？還是consensus數(shù)據(jù)？
這是一個官網(wǎng)題 課件顯示會understate correlation 但是正確答案是A
熱錢流出國內(nèi)，那么本國貨幣供>求， 要貶值，所以央行出售外幣，防止貶值。那為什么還要購買政府債？本來本國貨幣就很多了，不是應(yīng)該回收市場上的錢？現(xiàn)在要是購買政府債，就相當于向市場投本幣吧？
這里對ST模型應(yīng)用的解釋，是more integrated -> required rate return越低 -> 價格越低 -> 預期收益越高？ 這個不是固定收益型的，那Re越低，并不是價格越低吧？題目解釋的邏輯是什么？
老師說，“經(jīng)濟會有一個慣性，超過最高點的時候還會再上漲一點，低于最低點時還會再下跌一點”，這里不太理解了，都最高點了，如果還上漲，那之前就不能叫做最高點啊，最低點同理，這里該如何理解呢？
st模型不僅可以算equity市場還以算債券市場的收益嗎？
c題在計算expected equity risk premiu m中，10年期國債要不要考慮expected inflation
考試中怎么寫答案
31頁為什么增發(fā)新股，是- Delta s，降低收益 回購股票，+Delta s，提升收益。 但是30頁又說的-Delta s是回購，降低收益
程寶問答
金程問答