沒聽懂，為什么upward的線的ytm在coupon上升時(shí)會(huì)下降，短期的權(quán)重上升，downward的線下coupon上升時(shí)，短期的權(quán)重也是上升
老師好，這道題是不是不用復(fù)雜計(jì)算，根據(jù)次可加性/風(fēng)險(xiǎn)分散，組合小于等于兩者之和（105543）只能選A
老師，這個(gè)公式哪里提到。
老師好，在這一節(jié)中，對(duì)于歐式期權(quán)的定價(jià)公式，以及標(biāo)的資產(chǎn)有收益情況的定價(jià)公式需要記憶/背下來，那么對(duì)于process of option price這一頁(yè)的公式需要背嗎？感覺不太好理解
老師好，請(qǐng)問視頻中老師寫的MD公式為什么沒有負(fù)號(hào)？
老師好，本題在求資本利得時(shí)，能否用N=1，F(xiàn)V=114，PV=-115，PMT=1.5625；求I/Y，再減去融資成本來做呢？為什么不能
老師好，請(qǐng)問Valuation and Risk Models跟Financial Markets and Products的關(guān)聯(lián)，主要在于債券和option這兩個(gè)產(chǎn)品對(duì)嗎？Financial Markets and Products里其他的產(chǎn)品（如futures forward swaps等在估值這門課里好像沒有出現(xiàn)）
老師好，請(qǐng)問在Multi-step trees/ two-step trees中，為什么無套利定價(jià)公式比風(fēng)險(xiǎn)中性定價(jià)更麻煩呢？
老師好，解釋此處兩個(gè)結(jié)論時(shí)，為什么僅提到了因票息率升高，導(dǎo)致短期即期利率權(quán)重升高而對(duì)整體YTM的影響；但對(duì)于期限較長(zhǎng)的即期利率，因票息率升高，在upward-sloping和downward-sloping情況下對(duì)整體YTM的影響未提及？是不好解釋嗎
老師這個(gè)CDF是什么來著
這里的CDF是什么
不太理解這里為什么高置信水平的VaR是被低估，正太分布的圖不是在尖峰肥尾的右側(cè)嗎，為什么說是被低估，不太理解這個(gè)，
老師好，請(qǐng)問：1）為什么在pv=-93.4，前面的負(fù)號(hào)是怎么來的，因?yàn)橹Ц秲r(jià)值出現(xiàn)？一定要有嗎；2）計(jì)算用國(guó)債收到利息去投資的收益時(shí)，用了（1+4%/2）的1次方的表達(dá)式，為什么不是（1+4%）的1/2次方呢？
這里的計(jì)算百分之九十五的VAR為什么公式里要再乘于一個(gè)P
老師這個(gè)關(guān)于正太分布的單尾的選擇能教一下嗎，感覺沒有那個(gè)正太分布圖有點(diǎn)難理解
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