請問對于london whale 案例，它后來是賣出5年和10年cds，在cfa里面賣出cds，表達(dá)為long cds,這里老師說是short，不知道是不是口誤呢？謝謝
請問老師，為什么在loss Spiral 中標(biāo)的資產(chǎn)45.在margin中asset＝70 就是價格下跌 致命在哪里？
這句話的解釋應(yīng)該是 在兩種資產(chǎn)的收益成不完全正相關(guān)的時候 也就是correlation 不為1的時候 多元化收益的方法有效 也就是可以降低unsystematic risk
老師，48題有疑問，我是這樣算的：sharp radio=（erp-rf）/sigema（p），s2比s1多rf，其他一致，即s2
老師您好，有沒有短期利率<長期利率這種說法呢？還是需要一定的條件才會滿足呢？
對于利率互換是不是可以作為利率期貨的另外一種方法來對沖利率變動風(fēng)險？如果公司要在六個月后發(fā)債，事先預(yù)判六個后利率上浮從而增加財務(wù)成本，那么為了對沖利率的上浮，就會和對手簽訂未來六個月生效的互換合約，即公司向?qū)κ种Ц豆潭ɡ剩ɡ矢鶕?jù)雙方實力談判），同時收取對手的浮動利率（如果利率上浮高于談判的固定利率就賺錢）。再假設(shè)，時間來到六個月之后，利率沒有像預(yù)期的那樣，反而下降了，那么這份合約還要繼續(xù)履約嗎？
老師、請問下為什么market portfolio的系統(tǒng)性風(fēng)險為1呢。是無論什么情況下均為1嗎？謝謝
老師您好，我想問一下這第一part基本結(jié)束了，但是感覺聽完一遍還是沒有完全吸收，是需要反復(fù)去看這些視頻么
老師說到的分析風(fēng)險要和報告獨立分開，那如果沒有分析，怎么形成報告，兩者因為互為因果，不應(yīng)該獨立吧
請問：如果所有三個完全分散的投資組合都位于證券市場線（SML）上，則沒有套利機(jī)會。 可以通過計算它們各自的特雷諾比率進(jìn)行判斷。 1.那相當(dāng)于這三個組合都不在SML上嗎？ 2.為什么可以用特雷諾比率判斷被高估低估？講義或視頻在哪里有提到呀？
P64頁的第三點Netting exposures to counterparties，為什么可以減緩信用風(fēng)險？
本題每個選項的為什么對為什么錯？不會做沒有掌握的考點是什么？
選項c是什么意思沒聽懂，能直白的翻譯一下這個答案嗎？
74題b選項cro對高級管理層負(fù)責(zé)嘛 我看老師講的是不負(fù)責(zé) 答案上說的是負(fù)責(zé) ？ 謝謝老師！
Sortnio 指標(biāo)中分子E（Rp）-Mar 中E（Rp）數(shù)據(jù)是否也是選擇小于Mar數(shù)據(jù)進(jìn)行求期望，那分子都是負(fù)數(shù)，對嗎還是只是方差中才選擇，分子整體組合期望
程寶問答
金程問答