美式看跌期權(quán)中，在期初股票價(jià)格如果比較高，此時(shí)也不太會(huì)行權(quán)，也可以繼續(xù)等到股票價(jià)格下跌再行權(quán)吧？所以還是解釋不了為什么美式看跌期權(quán)一定要提前行權(quán)？
這賣出收益和買入成本的計(jì)算結(jié)果是不是寫錯(cuò)了？
第100題 老師說的是long FRA方會(huì)擔(dān)心利率上升帶來的價(jià)值下降 為什么后面又說收浮動(dòng)long方獲利呢
何以得解 為何與Duration相關(guān) duration怎么計(jì)算
為何是D 計(jì)算市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)為何C不行
這題不應(yīng)該是收歐元支美元嗎
如果標(biāo)的不是利率，那么標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格在市場(chǎng)利率不可預(yù)測(cè)時(shí)會(huì)等于遠(yuǎn)期合約的價(jià)值嗎
請(qǐng)問M同學(xué)是short AP,他的損益不是-max（k-s，0）=max（s-k，0）嗎 這樣的話股價(jià)為72時(shí)損益為20，而股價(jià)為48時(shí)股價(jià)就是0了呀，和老師寫的不一致，所以損益考不考慮投資方向呢
期初賣掉高位價(jià)格的期貨，到t2時(shí)間就做反向操作，做多同等數(shù)量的期貨，此時(shí)價(jià)格較低，所以低價(jià)買入，和期初的高價(jià)賣出做差的部分就是投資者賺到的？這就是short hedge?
老師，local bond和foreign bond的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)比會(huì)怎么考呢？是利率風(fēng)險(xiǎn)嗎
為什么使用金融衍生產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖會(huì)減少收益的波動(dòng)性?不是就只有算法不一樣嗎，只是少算了中間的收益變化而已，但事實(shí)上波動(dòng)依然存在?。窟€有對(duì)沖會(huì)計(jì)這個(gè)是啥？
為什么買0息債，收益是k呢？
老師好，如圖說到了不分紅的情況下股票期權(quán)是不會(huì)提前行權(quán)的。請(qǐng)問這份說法應(yīng)該是不絕對(duì)的吧？如圖把ST-K折到t時(shí)刻變成St-PV(K)然后再與St-K去做比較的話感覺有點(diǎn)不嚴(yán)謹(jǐn)，因?yàn)楝F(xiàn)實(shí)中股票從0-T這段時(shí)間里不一定就穩(wěn)定按照固定利率上漲呀，它也有可能波動(dòng)很大，假如這個(gè)股票在0至小t這段時(shí)間上漲很厲害，在t-T這段時(shí)時(shí)間卻跌得很厲害，這么看的話挺明顯感覺到提前行權(quán)是更優(yōu)的
老師好，我對(duì)如圖的interest rate swaps valuation的解題思路存在些許異議。它是假設(shè)了此時(shí)此刻出現(xiàn)了一個(gè)兩年期的互換，而該互換的paid fixed rate是1.96，接下來就是一系列現(xiàn)金流的折現(xiàn)，可是倘若此時(shí)此刻市場(chǎng)上出現(xiàn)了兩個(gè)兩年期的互換，這兩個(gè)互換所有特征都一樣，但一個(gè)fixed rate是1.86，一個(gè)fixed rate是1.96，這樣的話應(yīng)該對(duì)照哪一個(gè)去進(jìn)行valuation呢？或者說若現(xiàn)實(shí)中此時(shí)此刻出現(xiàn)的符合解題條件的兩年期互換有很多個(gè)，那應(yīng)該怎么去做valuation呢？
67題D選項(xiàng)，還是不懂為什么利率下降長(zhǎng)期國(guó)債期貨的價(jià)值就下降呢？
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