老師您好 d選項還是不理解
老師 請問d選項是什么意思？c選項是因為es沒有正態(tài)分布假設(shè)所以錯嘛？謝謝老師
由于采用small time steps，不是會導(dǎo)致更多的steps嘛，那每一步的rounding error就會越來越大，那不是誤差更大嗎？怎么結(jié)果會是accurate呢？
請問老師怎么計算
怎么理解？
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百題
老師，這個解析不理解
這里是講義寫錯了還是老師說錯了？既然是加上風(fēng)險溢價20bp，怎么會等于0.90909和0.9434?我見到上面很多同學(xué)都提問，沒一個回答是靠譜，所以我還是問一次，請認(rèn)真回答。
這裡的利率二叉樹全部都是用annual compounding ,而一級學(xué)的option二叉樹是用continues compouding折現(xiàn)。是因為underlying不同，所以折現(xiàn)用的計算複利也不同嗎？是不是符合布郎運動的資產(chǎn)是continues compouding?
老師，一般不是都說volatility 高，風(fēng)險更高，價值就更低，也就是左邊要比右邊價值更低啊，這里是風(fēng)險高，價值反而高？怎么理解呢
請問這個左肥右瘦的分布，縱坐標(biāo)是什么呢，該怎么理解在這個分布里，左邊是loss，右邊是收益？
為什么risk premium就是drift呢？如何理解？
為什么這題是long或short不重要？
這里為啥要把題目中的收益當(dāng)做μ使用，而不是用R反算μ呢？或者直接用lognormal VAR 計算 ，VAR=(1-e的r次方)*Pt-1
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