這個(gè)公式在哪章，沒見過呀？
相關(guān)系數(shù)討論兩個(gè)離散分布不也可以？（離散不是橢圓分布吧？）；copulas公式里那個(gè)大大的中括號不是把相關(guān)系數(shù)放進(jìn)去了么？那難道不說嗎是把相關(guān)系數(shù)跟分布放在一起組合新的分布么？怎么能說是單獨(dú)了呢？
那如果這題換成有drift項(xiàng)的，dt該=啥，就是1個(gè)月（1/12）吧？是不是默認(rèn)這種 直接告訴dw的就不用考慮ε跟根號（dt）的事兒？
老師好，這道題目的dw如何求解，麻煩再講一下，謝謝。是默認(rèn)e的值為1么…
老師，二級中像這樣應(yīng)用一級知識的多嗎，都忘光了?；蛘呤欠穸売?專門的必須會的一級的知識點(diǎn)課程呢。
D選項(xiàng)，股指好像只有系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，個(gè)股風(fēng)險(xiǎn)多吧
這里公式里為什么原始的分布數(shù)值是小于等于1呢？1.5133對應(yīng)的累計(jì)違約概率密度不是6.51%么？是一個(gè)百分比數(shù)值而且不等于1啊。
為什么Vasicek是均值回購就是下降的，可以說他上升么？
請問D的前半句對嗎
老師好，請問怎么理解d選項(xiàng)中more flexible呢，講義中說if ??1=??2,then ho-lee reduce to model 2，謝謝
這個(gè)題是用VaR公式不考慮mu算的嗎？是因?yàn)闆]有mu所以直接VaR=Z*sigma*P嗎？
精 老師好，請解答下此題，謝謝。
老師能再解釋一下D為什么對嗎？沒太理解
老師 這個(gè)題為什么不是用var回測來做呢 要用這個(gè)公式的話 那最后不應(yīng)該是和3.84比較嘛
老師請看下這個(gè)題，首先只考慮本金或者久期，那么如題所述的rate升高對減少NP對嗎？var的部分呢，是不變嗎，如果這么理解A和B選項(xiàng)應(yīng)該是對的。D選項(xiàng)undiversified是零時(shí)刻現(xiàn)值乘以對應(yīng)var，那么rate變大折現(xiàn)因子也會變小，如果var不變D選項(xiàng)也是變小。希望您做一下這個(gè)題之外還能回答我，1：不明白每個(gè)時(shí)刻對應(yīng)的var和利率有關(guān)嗎？用參數(shù)法應(yīng)該考慮是債券P/L的均值和波動(dòng)對嗎？那債券的P/L和rate是有關(guān)系的，上面就不能說r↑，NP變小，var不變。2：這個(gè)題答案說是C，但是也不一定對，因?yàn)槭呛芫们盎ハ鄠鬟^來的。想問的是考慮了相關(guān)性，是用到這個(gè)ρ*Zα*σ算邊際var，再近似得到的componentVar么，這么算var看起來是沒有變化的，但是NP也還是受利率↑而下降。如果您覺得沒有正確答案就請回答我提出來的后面兩個(gè)問題吧，感謝。
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