老師 能否解釋一下信用百題95，特別是buy和sell CLN的區(qū)別
老師 請(qǐng)問下Q25. B這里前半句話是說對(duì)了吧？但是however后面的后半句話確實(shí)說錯(cuò)了。而前半句話說IP公司的對(duì)手方AC公司的CS不影響IP公司的exposure, 這句話理解起來是正確的，因?yàn)镃S=PD*LR, 也就是CS和exposure是獨(dú)立的，影響也是影響PD和LR. （道理同后半句是錯(cuò)的一樣）請(qǐng)問不是嗎？
針對(duì)這個(gè)同學(xué)的提問，我感覺如果保險(xiǎn)公司需要支付更多的賠償不是應(yīng)該是RWR么？
什么叫介于兩者之間，前面兩種情況不也是介于兩者之間嗎？
老師，不是沒有settlement risk 嗎？那D中怎么敞口就是損失本金，而B敞口不是很大呢？
初始保證金是只能再抵押一次還是說不能再抵押
請(qǐng)問指數(shù)分布conditional PD 和 marginal PD 有什么區(qū)別，怎么計(jì)算
這個(gè)題沒看懂
第二種情況，A更容易賠付，賠付的錢會(huì)多于收到的保費(fèi)，不應(yīng)該是敞口上升嗎？
老師，在rehypothecation這里，ABC三個(gè)公司的交易，為什么說A交了抵押物之后再跑路很危險(xiǎn)？不應(yīng)該是B跑路對(duì)C來和對(duì)沒有違約的A來說都危險(xiǎn)嗎？
marginal 上升 EXPOSURE下降 這個(gè)怎么解釋？？（關(guān)于IMPACT OF MARGIN)
老師我這里有個(gè)小問題。就是 這道題其實(shí)不需要讀題干是不是也能做出來。就是只要有抵押品就必定減少敞口，也必定會(huì)增加波動(dòng)率。就算是抵押品與原敞口是負(fù)的相關(guān)性 或者增加進(jìn)來的抵押品波動(dòng)率極其小 也會(huì)增加波動(dòng)率。老師 請(qǐng)問這樣理解對(duì)嗎？
老師 莫頓的approximation formula of distance to default公式在計(jì)算時(shí)，分母不應(yīng)該是sigmma*V嗎？難道不是和Moody's DD的公式分母一樣用波動(dòng)率乘以market value of asset得以去規(guī)模效應(yīng)嗎？(但是您看楊老師計(jì)算時(shí)候分母沒有乘以V 感覺似乎不對(duì))
老師，以前聽其他老師說FVA是對(duì)與variarion margin相關(guān)的，對(duì)value做的調(diào)整。請(qǐng)問這句話說的對(duì)嗎？ 變動(dòng)保證金與funding benefit和funding cost是同一個(gè)概念嗎？（感覺還挺像）
這個(gè)LDA是什么 后面哪里章節(jié)有講？
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