borrow at risk free rate 就相當(dāng)於減去X/(1+Rf)^T 嗎？爲(wèi)什麼呢
這里有點(diǎn)不理解，價(jià)格是讓這個(gè)合約價(jià)值為0時(shí)候的swap rate，
請問A為什么對呢？
5-7的這個(gè)題沒太懂。1. 說是要計(jì)算C的無套利價(jià)格，但是P用的卻是市場價(jià)，難道不應(yīng)該也用無套利價(jià)格？ // 2. 48是該標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)在的價(jià)格？
老師好。期權(quán)的價(jià)值和期權(quán)費(fèi)是一回事嗎
老師好。A為什么支付的是libor
net cost of carry 凈持有成本為什么不是用cost-benefit?
C是什么意思呢？B，房貸也可以做利率互換嗎？
不是很理解這個(gè)公式的復(fù)制原理
13題根據(jù)公式 FP=（S0-PVB0+PVC0）*（1+rf）^T，cost大于0時(shí)比等于=時(shí)的FP更大，為什么答案選A lower than
Convenience yield are primarily associated with commodities and generally exist as a result of difficulty in either shorting the commodity or unusually tight supplies. 這句話中 shorting the commodity 該如何理解? 是賣出大宗商品的意思嗎?.
老師 如何理解 46分鐘的題目解析的 用貨幣互換能同時(shí)管理利率和外匯風(fēng)險(xiǎn)
老師 這題在固收里面 CMO不應(yīng)該是先還A再還C嗎
老師這題的B,C選項(xiàng)能解析下為什么錯了嗎
老師這里說“swap每個(gè)月利率都相同，F(xiàn)RA每個(gè)月的都有所不同”，可是之前講義里出現(xiàn)過原句：A series of FRAs will not all have the same forward rates, unless the yield curve is flat. So we often refer to a swap as a series of off-market foreards. 英文讀起來我理解到的意思和老師中文的表述是相反的，正確的理解應(yīng)該是怎么樣的？swap和FRA誰的利率相同，誰的不同？謝謝老師！
程寶問答
金程問答