老師，不是說信用卡是不能攤銷的么？這里說的早起攤銷是指什么??？
老師您好 請問可以講解一下Maturity Effect & CouponEffect嗎？
fixed income 13：老師什么是amortizing collateral 和non-amortizing collateral
我想問一下bond里的trustee和trustor具體是什么誰是借錢的一方？不太明白
老師，請問MBS里都沒有credit enhancement嗎？
Term maturity structure規(guī)定了所有債券在同一日期到期，也就是不能提前償還，只在到期償還 不理解所有債券指什么？是一個(gè)公司發(fā)行的所有債券嗎？
老師 我想問下 關(guān)于這個(gè)贖低原則，我沒有太了解是什么意思，是發(fā)行者再買回債卷的時(shí)候可以是以最低的價(jià)格購入嘛？可以舉些例子 為什么發(fā)行者需要買回債券 那最低價(jià)格 有期限嗎？就是在那一段時(shí)間內(nèi)的最低價(jià)格？
coupon bond專業(yè)名詞怎么解釋
CMO和MPS不是ABS的兩種類型嗎，CMO是結(jié)構(gòu)化的,MPS是份額型的，為什么解析中說的MPS是CMO的抵押品呢？B選項(xiàng)不是很明白，CMO不就是把一個(gè)資產(chǎn)池的貸款重新進(jìn)行結(jié)構(gòu)化分配，那么B：從住房抵押貸款資產(chǎn)池中直接產(chǎn)生有什么問題？為什么解析會(huì)提到抵押品這個(gè)概念
key rate duration: is a measure of a bond’s sensitivity to a change in the benchmark yield curve at a specific maturity segment. 這句如何理解？謝謝
還想問一下為什么計(jì)息了5次 最后是102.5/1.02^5 66天的計(jì)息不是應(yīng)該有6次嗎？ 繞昏了 哈哈。
請教一下邏輯漏洞 如果我自己就是suppliers的一員 并且這個(gè)行業(yè)里，我不需要其他行業(yè)為我供貨。比如說原材料行業(yè)，我自己拿到原材料販賣。我自己屬于supplier. 那么B選項(xiàng)不成立。 另外一個(gè)例子，如果這個(gè)行業(yè)有很多supplier 比如芯片行業(yè)，林林總總 會(huì)做芯片的supplier多如牛毛。我去采購的時(shí)候發(fā)現(xiàn)，高端的我還是只能選擇阿斯麥。其他廠家也做不出來。阿斯麥高端芯片壟斷地球。 最后我還是沒有議價(jià)權(quán)。我還是任人宰割。 所以光supplier多也是不夠的。 這題出的太不嚴(yán)謹(jǐn)了 邏輯漏洞太多。沒有任何背景交代。 這題應(yīng)該沒有正確答案。
flat bond price 為什么沒有考慮應(yīng)計(jì)利息
對A選項(xiàng)講解沒明白，也沒聽清，請?jiān)敿?xì)解釋下
以下均為原版書問題： 1、P112，YTM的前提假設(shè)第三點(diǎn)，我不太明白，為什么已經(jīng)獲得了的coupon還要以同樣的YTM獲得收益，直到期末。已經(jīng)獲得的coupon已經(jīng)在兜里了，對剩余的bond還有影響么？2、P114的表格A、D、G三行，不是說相同coupon rate ，變化相同幅度，，期限長的變化大么？為什么D是20年，變化最大？3、P122，在計(jì)算PVfull時(shí)，不是說小于一年用單利么？為什么在此用復(fù)利？4、P127最后一段中有斜體字，是說每年復(fù)利折越多次，其年利率越低么？為什么？不是折越多次，年利率越高么？5、P136，請幫忙舉個(gè)例子，DR和AOR的應(yīng)用場景是什么？DR可以是360/365，但是AOR必須是365對吧？6、P205，CMO是否僅有提前還款風(fēng)險(xiǎn)而不考慮違約風(fēng)險(xiǎn)？如果有違約風(fēng)險(xiǎn)，support tranche是先抵擋提前還款風(fēng)險(xiǎn)還是抵擋違約風(fēng)險(xiǎn)？7、P215第一題，為什么不選A，A不是說這個(gè)ABS的評級低于投資級。8、P228，第38題，本金調(diào)整不是應(yīng)該鎖定期后才可以么？為什么選C，C是什么意思？
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