老師 視頻中第12題 我用公式RI=(ROE-r)*B，又P/B ratio=P/B 算出B代入前面的公式 為什么和答案不一樣呢（23.37%-15%）*23.24 這個式子不對啊
老師您好，這一章節(jié)課后題P103case2我有不明白的地方，第9題的解釋中為什么說restrictive policy會導致trade balance的上升呢？不是很理解其中原理，請老師幫忙解答…
老師您好，請問一下為什么答案里面說alpha不是RP-RB？上課時候老師寫alpha也是RP-RB
老師這幾個公式代數字算的時候，后面殘差e都不見了…為啥？常數的e等于0？
老師前邊說到公式2是100%equity時的value，但這道題用公式2計算時用的是公司整體的value，這是為什么呢？
原版書課后題p257第19題沒明白題目所描述的意思，請老師解答一下。
老師您好，在該章節(jié)課后題p219第15題中我有疑問，為什么這里用diluted trailing EPS（0.81）不用 basic EPS（0.84）？
課后題222頁第15題為什么在5年后的沒有計算了？
在計算英鎊固定付款的時候算出來的1.0119已經是英鎊。為什么不直接乘上1.35（usd/gbp)轉化成美元？而是必須要再乘以1/1.41. 1.0119乘以1.35結果已經是美元了再乘以1/1.41不是又轉化到英鎊了嗎？
原版書習題，reading41,第二個case的第一題，答案說是BSM假設股票收益率服從對數正態(tài)分布，周琪老師講解原版書習題時也這么講的。但是基礎班紀慧誠老師講課時說股票收益率服從正態(tài)分布，股票價格服從對數正態(tài)分布。因為對數正態(tài)分布是大于0的啊，股票收益率完全有可能是負值，而股票價格大于0，這樣很make sense啊。到底哪一種說法是正確的呀？這道題是不是有問題？
老師，這個表。 1. 中間那個表，t值檢驗的是線性關系對吧。就是b4不等于0，有線性關系，b1不顯著等于0，不拒絕不等于接受，不能刪除。 下面那個表，檢驗的是lag1，lag2，lag3，lag4之間的關系是嗎？是檢驗序列自相關。然后t值都小于1.96，都不相關。所以不用加上。如果相關就要加上。這個公式里已經有l(wèi)ag1和4，加入lag3相關，就把它加回。這樣理解兩個表？ 2:為什么是autocorrelations of the residual??？老以為是檢驗殘差… 3:第二題怎么帶公式啊？grew by1%，怎么帶啊…
那如果最優(yōu)active risk是5%，現在activerisk 是6%應該怎么操作呢？
老師您好，針對該章節(jié)課后習題部分p178第6題我不是很能理解為什么這個地方計算capital gains yield可以等同于dividend 的growth rate？dividend只是派發(fā)的股利，為什么可以等同于資本的總收益呢？資本總收益應該包括equity和debt兩部分啊……
求解。。。貌似跟講義上的答案不一樣誒。。。但是不知道錯哪兒了。
課后題199頁第11和12題關于fcfe的求解，這兩個公式不一樣吧？是哪個公式變形而來，為什么兩個公式不一致？
程寶問答
金程問答
