精 課后題module3 第2題，答案中說的自變量是因變量的滯后項，所以回歸系數(shù)估計是無效的，系數(shù)標準差是deflated的，然后t-statistic是inflated的。這說的是什么意思，幫忙解釋下，謝謝
精 hii是xi和x平均值的差，為什么hii之和等于K+1呢？
精 “說明估計量b1、b2、...、bn是可靠的，那么只要加大樣本量，估計量就會愈加趨向真值(或者叫總體參數(shù)”，老師您回復別的同學的話我有點不懂。異方差已經(jīng)違反了假設，所以它的估計是有偏的，為什么還存在“說明估計量b1、b2、...、bn是可靠的”這樣的前提呢？我覺得矛盾
精 前面的解答說hii 求和是等于所有自變量的個數(shù)(K)+截距的1, 所以是K+1，那為什么這里截距是1？怎么看出來的？
精 老師，effectofsaving這段不太理解
精 邊際成本是咋算的呀
精 這個5a是啥意思?。繛樯妒钦f自變量和誤差項線性無關？自變量如果是隨機的也可能與誤差項線性無關啊
精 老師，我不明白為什么投資的貨幣升值，profit就會大會8%
精 浮動利率債券的久期沒太懂，是說每次調(diào)整利率的時候久期就清零了嗎？這里可不可以再解釋一下，比如說是3年期浮動利率債券的久期呢？
精 為什么異方差不影響一致性？
精 delta既是期權價格對標的資產(chǎn)價格變動的敏感性，又是BSM中標的資產(chǎn)價格大于執(zhí)行價格的累積概率，如何將兩種理解統(tǒng)一起來呢？？找不到連接點。
精 老師，百題權益case7，Q3這里，我分步算的FCFE。答案不一樣，不知道哪里出錯了？？我的值很多寫在上面題干上
精 這里的cap rate什么意思
精 reading 22課后題12題，我覺得很重要的是這里沒有“target P/E”這個字眼，如果說P/E降低，我也可以理解為是因為EPS增高導致的，是因為新的一年企業(yè)的收入變好了，EPS提高了呀. 但如果這題B有target 字樣，降低對PE的預期，我就能理解了
精 為什么這里是HBM-LBM?HBM不是代表價值股嗎？價值股的回報率一般是低于成長股的吧？
程寶問答
金程問答
