金程問(wèn)答
老師好 這個(gè)currency swap 里面的兩種 “cross currency”和“synthetic”是不是現(xiàn)在都不要求計(jì)算了？
Q2， Security allocation is determined by a management team but relies on a quantitative risk model developed for the fund. The fund sets limits on the maximum sector, country, and individual stock positions.這里難道不說(shuō)明是top-down嗎
第四題，為什么不是deep value呢
midquote price shi best bid +best ask /2 這是基礎(chǔ)班說(shuō)的，但是這道題目的midquote price 直接是吧ask buy price 相加除以2， 因此怎么去理解基礎(chǔ)班強(qiáng)調(diào)的 BEST ask 與 buy?
還是第二題，collar本來(lái)就帶有underlying，spread不帶，按這個(gè)問(wèn)法，到底什么情況要計(jì)算underlying，什么時(shí)候不計(jì)算？
回答時(shí)需要寫(xiě)出三個(gè)bond分別的超額收益的具體值嗎？
第一題的那個(gè)LL 市場(chǎng)下行利率應(yīng)該降低的對(duì)吧 再加上LL是浮動(dòng)利率 這樣分析的話 最終投資LL的投資者的利息回報(bào)率應(yīng)該是降低才對(duì)吧
精 老師第二題 假設(shè)激勵(lì)費(fèi)的費(fèi)率都一樣 是不是soft會(huì)比hard好很多對(duì)于GP來(lái)說(shuō) GP會(huì)賺多得多的錢？
這一題的第0年 management fee應(yīng)該不用算??？在之前講義里的類似情況，第0年是沒(méi)有management支出的，到第1年才算
計(jì)算IRR的話現(xiàn)金流不應(yīng)該是-15,-15,-15,-15,10,30,30,50嗎？IRR從投資者角度要按照distributed
老師好，請(qǐng)講解一下Derivatives科目百題，Case 4: Declan的Q1，謝謝。（特別是我不太理解The EUR-USD cross-currency basis swap is quoted at –20 bps.中，-20bps應(yīng)該如何使用）。
老師好，請(qǐng)問(wèn)百題Derivatives科目，Case2，Q4，為什么用（detla + gamma），即(0.67 + 0.042)和(0.28+0.036) 分別代表什么？
老師你好，這邊說(shuō)的債券利率下降和Equity折現(xiàn)率上升，兩者在同一市場(chǎng)環(huán)境下的關(guān)係可以說(shuō)明一下嗎?
老師，哪個(gè)關(guān)鍵詞能知道2問(wèn)中的 average effective spread 是指*2而不是*trade size? 什么時(shí)候用*trade size的情況計(jì)算
老師，為什么第3問(wèn)，當(dāng)收益率是1.25%時(shí)，和其他收益率時(shí)的計(jì)算不同。
程寶問(wèn)答
