金程問(wèn)答
correlation 越大，感覺(jué)偏離range 的概率越大，因此range更大些，為什么和講義里相反呢？
路徑依賴在蒙特卡洛模擬中是好的還是不好的，如何理解？
這道題為什么選B ，感覺(jué)很突兀，沒(méi)有打好基礎(chǔ)就一帶而過(guò)。
老師，原版書(shū)課后題 Reading13 第17題干中表格里還給了一個(gè)沒(méi)有用的條件：Expected return/Volatility ，這個(gè)期望收益率和下面表格里的概率情況下的最低期望收益率有什么區(qū)別和聯(lián)系?。?
老師，原版書(shū)課后題Reading 13 第15題 比較反向優(yōu)化和MVO的AA Mix，用題目中給到的市值算出的AA Mix不應(yīng)該是反向優(yōu)化中的Inputs嘛？根據(jù)這個(gè)Inputs才能計(jì)算出新的Asset weights呀，然后用Outputs和MVO的Weights比較才行吧？為什么答案是直接用Inputs來(lái)比較了呢？
老師，Surplus optimization 比傳統(tǒng)MVO的優(yōu)勢(shì)在哪里呢？
這里指的是inflation linked bond的價(jià)格可以直接代表實(shí)際利率這個(gè)risk factor么？如果是inflation linked bond 的coupon代表的是coupon+inflation 兩者疊加的risk factor？
老師 Endowment的Spending rate里包含了哪些支出呀？
2008Q4，Ai，為什么lie on efficient frontier也是優(yōu)點(diǎn)。表格里的所有組合不都是在efficient frontier嗎
請(qǐng)問(wèn)老師nominal bond和real rate bond的區(qū)別是什么？
老師，我想問(wèn)一下Notes里13.7 13.8第3題。這里面說(shuō)資產(chǎn)高度相關(guān)，同向變化，要wider corridors. 這個(gè)和課上老師講的不同。課上老師說(shuō)同步變化，要漲都同步漲，可以窄。
交易成本越高，不應(yīng)該是對(duì)應(yīng)越窄的range么？我的理解哪里有問(wèn)題？
相關(guān)性的問(wèn)題，相關(guān)性越高，大類(lèi)資產(chǎn)同升同降，很不容易突破corridor，不是窄一些就行了么？我的理解哪里有問(wèn)題？
老師，請(qǐng)問(wèn)2016年B問(wèn)題，portfolio4和risk free 組合的時(shí)候，為什么risk free rate 不用加inflation？我看要求的8%收益也是名義收益率啊，那risk free rate應(yīng)該要加inflation算名義的risk free rate啊
老師，這里的兩個(gè)圖，前面多次出現(xiàn)，請(qǐng)問(wèn)這個(gè)圖是如何構(gòu)建出來(lái)的呢？一直不太明白，也看不太懂
程寶問(wèn)答
